际华集团股份有限公司首次公开发行Ａ股
定价、网下发行结果及网上中签率公告
保荐人（主承销商）：
瑞银证券有限责任公司
重要提示
1、际华集团股份有限公司（以下简称“发行人”）首次公开发行不超过
115,700 万股人民币普通股（A 股）（以下简称“本次发行”）的申请已获中国
证券监督管理委员会证监许可［2010］884 号文核准。本次发行的保荐人及主
承销商为瑞银证券有限责任公司（以下简称“瑞银证券”或“保荐人(主承销
商)”）。
2、本次发行采用网下向询价对象询价配售（以下简称“网下发行”）与网
上资金申购发行（以下简称“网上发行”）相结合的方式进行。本次A 股发行
数量为115,700 万股，其中，网下发行数量不超过57,850 万股，占本次发行数
量的50%；网上资金申购部分不超过57,850 万股，占本次发行数量的50%。
3、根据本次发行网下总体申购情况，并综合考虑发行人基本面、可比公司
估值水平和市场环境等，发行人和保荐人(主承销商)协商确定本次发行价格为
3.50 元/股，发行数量为115,700 万股，其中网下最终配售数量为57,850 万
股，占本次发行总量的50%；网上最终发行数量为57,850 万股，占本次发行总
量的50%。
4、本次发行的网下发行工作已于2010 年8 月4 日结束。在初步询价阶段
共有72 家询价对象管理的147 个配售对象参与了初步询价报价。提供了有效报
价的84 个配售对象全部参与了网下申购，上述84 个配售对象均按照2010 年8
月3 日公布的《际华集团股份有限公司首次公开发行A 股网下发行公告》（以
下简称“《网下发行公告》”）的要求及时足额缴纳了申购款，缴付申购资金
已经立信会计师事务所有限公司审验，并出具了验证报告；网下发行过程已经
北京市嘉源律师事务所见证，并出具了专项法律意见书。2
5、根据2010 年8 月3 日公布的《网下发行公告》，本公告一经刊出即视
同向网下发行获得配售的所有配售对象送达获配通知。
一、网下累计投标询价情况
保荐人（主承销商）根据《证券发行与承销管理办法》（证监会令第37
号）及相关法规的要求，按照在中国证券业协会登记备案的配售对象名单对网
下配售对象的资格进行了核查和确认。
根据网下申购以及申购资金到账情况，保荐人（主承销商）做出最终统计
如下：
经核查，在初步询价阶段共有72 家询价对象管理的147 个配售对象参与了
初步询价报价。提供了有效报价的84 个配售对象全部参与了网下申购，并均按
照2010 年8 月3 日公布的《网下发行公告》的要求及时足额缴纳了申购款，网
下冻结资金总额为1,484,927 万元。达到发行价格3.50 元/股并满足《网下发
行公告》要求的配售对象为60 个，对应的有效申购总量为209,110 万股，有效
申购资金总额为731,885 万元，网下配售比例为27.66486538%，认购倍数为
3.61 倍。另外24 个申购价格低于本次最终确定的发行价格3.50 元/股的配售
对象未获得配售。
二、发行价格及确定依据
发行人和保荐人（主承销商）根据网下累计投标询价情况，并综合考虑发
行人基本面、可比公司估值水平及市场情况等，在发行价格区间内协商确定本
次发行价格为人民币3.50 元/股，该价格对应的市盈率为：
1、21.37 倍（每股收益按照经会计师事务所遵照中国会计准则审计的扣除
非经常性损益前后孰低的2009 年净利润除以本次A 股发行前总股数计算）；
2、30.53 倍（每股收益按照经会计师事务所遵照中国会计准则审计的扣除
非经常性损益前后孰低的2009 年净利润除以本次A 股发行后总股数计算，发行
后的总股数按本次发行115,700 万股计算为385,700 万股）。3
三、网上申购情况
根据上海证券交易所提供的数据，本次网上发行有效申购户数为387,854
户，有效申购股数为2,955,614.5 万股，网上中签率为1.95729179%。
四、网下配售和网上发行结果
（一）网下配售结果
根据网下申购及申购资金到账情况，经北京市嘉源律师事务所见证、立信
会计师事务所有限公司审验，本次网下向配售对象配售的股票为57,850 万股，
最终获配的有效申购总量为209,110 万股，配售比例为27.66486538%，认购倍
数为3.61 倍。
本次网下配售对象获配股票的锁定期为3 个月，锁定期自本次网上发行的
股票在上海证券交易所上市交易之日起开始计算。根据《网下发行公告》的规
定，本公告一经刊出即视同已向参与网下申购的配售对象送达获配通知。
网下所有获配投资者名单、有效申购数量及获配数量情况列示如下：
序
号
询价对象名称 配售对象名称
有效申购数量
（股）
获配数量
（股）
1 中信证券股份有限公司
中信证券债券优化集合资产管
理计划（网下配售资格截至
2019 年1 月5 日）
180,000,000 49,796,787
2 中信证券股份有限公司
中信证券“聚宝盆”伞型集合
资产管理计划稳健收益子计划
（网下配售资格截至2017 年5
月7 日）
120,000,000 33,197,838
3 兴业证券股份有限公司
兴业卓越2 号集合资产管理计
划（网下配售资格截至2015
年11 月26 日）
110,000,000 30,431,351
4 兴业全球基金管理有限公司
兴业可转债混合型证券投资基
金
100,000,000 27,664,865
5 齐鲁证券有限公司 齐鲁证券有限公司自营账户 90,000,000 24,898,378
6 西南证券股份有限公司
西南证券股份有限公司自营投
资账户
80,000,000 22,131,892
7 富国基金管理有限公司
富国天瑞强势地区精选混合型
开放式证券投资基金
80,000,000 22,131,892
8 安信证券股份有限公司
安信理财1 号债券型集合资产
管理计划（网下配售资格截至
2017 年5 月21 日）
60,000,000 16,598,9194
9 中信证券股份有限公司
中信证券稳健回报集合资产管
理计划
60,000,000 16,598,919
10 泰康资产管理有限责任公司
中国建设银行股份有限公司企
业年金计划（网下配售资格截
至2012 年2 月24 日）
60,000,000 16,598,919
11 华宝兴业基金管理有限公司
华宝兴业多策略增长证券投资
基金
60,000,000 16,598,919
12 易方达基金管理有限公司
易方达科讯股票型证券投资基
金
55,000,000 15,215,675
13 齐鲁证券有限公司
齐鲁金泰山灵活配置集合资产
管理计划（网下配售资格截至
2014 年8 月5 日）
52,000,000 14,385,729
14 泰康资产管理有限责任公司
受托管理泰康人寿保险股份有
限公司-分红-个人分红
50,000,000 13,832,432
15 泰康资产管理有限责任公司
受托管理泰康人寿保险股份有
限公司—万能—个险万能
50,000,000 13,832,432
16 中信信托有限责任公司
新股申购投资集合资金信托计
划2 期( 网下配售资格截至
2012 年4 月18 日)
50,000,000 13,832,432
17 南方基金管理有限公司 全国社保基金四零一组合 50,000,000 13,832,432
18 富国基金管理有限公司 富国天利增长债券投资基金 40,000,000 11,065,946
19 方正证券有限责任公司
方正证券有限责任公司自营账
户
30,000,000 8,299,459
20 华泰证券股份有限公司
华泰证券股份有限公司自营账
户
30,000,000 8,299,459
21 海富通基金管理有限公司
海富通稳健添利债券型证券投
资基金
30,000,000 8,299,459
22 渤海证券股份有限公司
渤海证券股份有限公司自营账
户
29,300,000 8,105,805
23 宝盈基金管理有限公司 鸿阳证券投资基金 26,000,000 7,192,864
24 国泰君安证券股份有限公司
国泰君安君得利一号货币增强
集合资产管理计划（网下配售
资格截至2013 年10 月10
日）
25,000,000 6,916,216
25 泰康资产管理有限责任公司
受托管理泰康人寿保险股份有
限公司—传统—普通保险产品
25,000,000 6,916,216
26 兴业全球基金管理有限公司
兴业合润分级股票型证券投资
基金
25,000,000 6,916,216
27 兴业全球基金管理有限公司
兴业有机增长灵活配置混合型
证券投资基金
24,000,000 6,639,567
28 山西证券股份有限公司
山西证券汇通启富1 号集合资
产管理计划
22,800,000 6,307,589
29 爱建证券有限责任公司
爱建证券有限责任公司自营投
资账户
20,000,000 5,532,973
30 东北证券股份有限公司
东北证券股份有限公司自营账
户
20,000,000 5,532,973
31 国泰君安证券股份有限公司
国泰君安君得惠债券集合资产
管理计划（网下配售
