杭州炬华科技股份有限公司
首次公开发行股票并在创业板上市发行公告
保荐人（主承销商）：海通证券股份有限公司
特别提示
杭州炬华科技股份有限公司（以下简称“炬华科技”或“发行人”）根据中国证券监
督管理委员会（以下简称“中国证监会”）《证券发行与承销管理办法》（2013年修
订）、《中国证监会关于进一步推进新股发行体制改革的意见》、《首次公开发行股票时
公司股东公开发售股份暂行规定》以及中国证券业协会（以下简称“协会”）《首次公开
发行股票承销业务规范》的相关规定首次公开发行股票（A股）并拟在创业板上市。本次
初步询价和网下发行均采用深圳证券交易所（以下简称“深交所”）网下发行电子平台进
行，请网下投资者认真阅读本公告。关于网下发行电子化的详细内容，请查阅深交所网站
（www.szse.cn）公布的《深圳市场首次公开发行股票网下发行实施细则》（2013年修
订）。
发行人与保荐人（主承销商）海通证券股份有限公司（以下简称“保荐人（主承销
商）”或“海通证券”）郑重提示广大投资者注意投资风险，理性投资，认真阅读本公告
和同日刊登在《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》和《证券日报》的《杭州
炬华科技股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市投资风险特别公告》。
估值及投资风险提示
1、发行人是一家专业从事电能计量仪表和用电信息采集系统产品研发、生产与销售
的高新技术企业。根据中国证监会《上市公司行业分类指引》（2012年修订），发行人
所在行业为C40仪器仪表制造业。中证指数有限公司已经发布了行业平均市盈率，请投资
者决策时参考。本次发行价格55.11元/股对应的发行人2012年摊薄后市盈率为33.17倍，
低于中证指数有限公司发布的2014年1月7日C40仪器仪表制造业的最近一个月平均滚动
市盈率37.83倍。新股投资具有较大的市场风险，投资者需要充分了解创业板市场的风
险，仔细研读发行人招股说明书中披露的风险，并充分考虑风险因素，审慎参与本次新股
发行。
2、发行人本次募投项目计划投入募集资金和发行费用的合计数为23,587.08万元。
按本次发行价格55.11元/股计算，将公开发行新股428万股人民币普通股（A股）和发
行人股东公开发售股份1,560万股人民币普通股（A股）。发行人股东公开发售股份所得
资金不归发行人所有。本次发行前发行人总股本为7,500万股，本次发行后发行人总股本
为7,928万股。
3、发行人本次募集资金如果运用不当或短期内业务不能同步增长，将对发行人的盈
利水平造成不利影响或存在发行人净资产收益率出现较大幅度下降的风险，由此造成发行
人估值水平下调、股价下跌、从而给投资者带来投资损失的风险。
重要提示
1、杭州炬华科技股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市申请已获中国证监
会证监许可[2013]1659号文核准。本次发行的股份拟在深交所创业板上市。
2、本次发行采用网下向投资者询价配售（以下简称“网下发行”）和网上向持有深
圳市场非限售A股股份市值的社会公众投资者定价发行（以下简称“网上发行”）相结合
的方式，由保荐人（主承销商）分别通过深交所网下发行电子平台和深交所交易系统实
施。本次发行股票申购简称为“炬华科技”，申购代码为“300360”，该申购简称及申
购代码同时用于本次发行网下申购与网上申购。
3、本次发行股份总数为1,988万股（包括公开发行新股和发行人股东公开发售股
份）。其中，回拨机制启动前，网下发行数量为1,192.8万股，占本次发行总股数的
60%；网上发行数量为本次发行数量减去网下最终发行数量。
4、发行人本次发行的初步询价工作已于2014年1月7日完成。发行人和保荐人
（主承销商）根据网下投资者的报价情况，并综合参考基本面、所处行业、可比公司估值
水平、市场环境、募集资金需求、承销风险等因素，协商确定本次网下配售和网上发行的
发行价格为人民币55.11元/股。此发行价格对应的市盈率为：
（1）31.38倍（每股收益按照2012年度经会计师事务所审计的扣除非经常性损益前
后孰低的净利润除以本次发行前总股本计算）
（2）33.17倍（每股收益按照2012年度经会计师事务所审计的扣除非经常性损益前
后孰低的净利润除以本次发行后总股本计算）。
5、发行人股东公开发售股份由符合条件的发行人相关股东公开发售其所持股份。发
行人股东公开发售股份所得资金不归发行人所有。
6、若本次发行成功，发行人募集资金数量为23,587.08万元，发行人股东公开发售
股份的募集资金数量为85,971.6万元。募集资金的使用安排等相关情况于2014年1月2日
（T-6日，周四）在《杭州炬华科技股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市招股
意向书》中进行了披露，招股意向书全文可在中国证券监督管理委员会五家指定网站（巨
潮资讯网，网址www.cninfo.com.cn；中证网，网址www.cs.com.cn；中国证券网，网址
www.cnstock.com；证券时报网，网址www.secutimes.com；中国资本证券网，网址
www.ccstock.cn）及发行人网站（www.sunrisemeter.com）查询。
7、本次发行的网下、网上申购日为T日（2014年1月10日，周五），参与申购的投
资者须为在中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司（以下简称“中国结算深圳分公
司”）开立证券账户的机构投资者和根据创业板市场投资者适当性管理的相关规定已开通
创业板市场交易的自然人（国家法律、法规禁止购买者除外）。发行人及保荐人（主承销
商）提醒投资者申购前确认是否具备创业板投资资格。
8、投资者只能选择网下发行或者网上发行中的一种方式进行申购。凡参与初步询价
的网下投资者，无论是否有效报价，均不能参与网上发行。若网下投资者同时参与网下发
行和网上发行的，网上发行申购部分为无效申购。
9、2014年1月10日（T日）网上申购结束后，发行人和保荐机构（主承销商）根
据网上发行初步申购倍数的情况决定是否启用回拨机制，对网下、网上发行的规模进行调
节。
回拨机制具体安排如下：
