证券代码：300226 证券简称：上海钢联 公告编号：2018-034
上海钢联电子商务股份有限公司
关于配股摊薄即期回报的风险提示及填补措施的公告
本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确和完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。
根据《国务院办公厅关于进一步加强资本市场中小投资者合法权益保护工作的意见》（国办发[2013]110号）、《国务院关于进一步促进资本市场健康发展的若干意见》（国发[2014]17号）以及中国证券监督管理委员会（以下简称“中国证监会”）发布的《关于首发及再融资、重大资产重组摊薄即期回报有关事项的指导意见》的有关规定，为保障中小投资者知情权，维护中小投资者利益，上海钢联电子商务股份有限公司（以下简称“上海钢联”或“公司”）就本次配股摊薄即期回报对公司主要财务指标的影响进行了认真分析，并制定了填补即期回报的措施，具体如下：
一、本次配股对公司主要财务指标的影响
（一）主要假设条件及测算说明
公司基于以下假设条件就本次配股发行摊薄即期回报对公司主要财务指标的影响进行分析，提请投资者特别关注，以下假设条件不构成任何预测及承诺事项，投资者不应据此进行投资决策，投资者据此进行投资决策造成损失的，公司不承担赔偿责任，本次配股发行方案和实际发行完成时间最终以经中国证券监督管理委员会核准的情况为准，具体假设如下：
1、考虑本次配股的审核和发行需要一定时间周期，假设本次配股方案于2018年6月30日实施完成（上述配股完成时间仅用于计算本次发行对摊薄即期回报的影响）；
2、假设本次股权登记日后的所有股东均参与本次配股，且配股比例为每10
股配3股。以公司截至2017年12月31日的总股本159,228,300股为基数测算，
本次配售股份数量为47,768,490股；
3、假设本次配股的募集资金总额（不考虑发行费用）为人民币 120,000.00
万元；
4、假设宏观经济环境、产业政策、行业发展、公司经营环境没有发生重大变化；
5、2017年度公司经审计的归属于上市公司股东的净利润为4,817.80万元，
2017 年度公司经审计的扣除非经常性损益后归属于上市公司股东的净利润为
5,352.96万元。假设2018年扣除非经常性损益后归属于上市公司股东的净利润
有3种情形：分别较2017年增长10%、增长15%和增长20%；
6、未考虑本次配股募集资金到账后，对公司日常经营、业务发展、财务状况（如财务费用、投资收益）等产生的影响。
（二）对公司主要财务指标的影响
根据上述假设，本次配股对公司主要财务指标影响情况如下：
项目 配股前 不考虑本次配股 本次配股完成后
（2017年度/年末） （2018年度/年末) （2018年度/年末)
总股本（万股） 15,922.83 15,922.83 20,699.68
发行数量（万股） 4,776.85
募集资金（万元） 120,000.00
发行完成日期 2018年6月30日
假设情形1：2018年净利润增长10%
基本每股收益（元/股） 0.30 0.33 0.29
基本每股收益 0.34 0.37 0.32
（扣非后，元/股）
每股净资产（元/股） 5.18 5.51 10.04
加权平均净资产收益率 9.13% 6.23% 3.65%
加权平均净资产收益率 10.15% 6.90% 4.05%
（扣非后）
假设情形2:：2018年净利润增长15%
基本每股收益（元/股） 0.30 0.35 0.30
基本每股收益 0.34 0.39 0.34
（扣非后，元/股）
每股净资产（元/股） 5.18 5.52 10.05
加权平均净资产收益率 9.13% 6.50% 3.82%
加权平均净资产收益率 10.15% 7.20% 4.23%
（扣非后）
假设情形3：2018年净利润增长20%
0.30 0.36 0.32
基本每股收益（元/股）
基本每股收益 0.34 0.40 0.35
（扣非后，元/股）
每股净资产（元/股） 5.18 5.54 10.06
加权平均净资产收益率 9.13% 6.78% 3.98%
加权平均净资产收益率 10.15% 7.50% 4.41%
（扣非后）
二、关于本次配股发行摊薄即期回报的风险提示
本次配股后，公司股本规模及净资产规模将会相应增加。由于本次配股募集资金使用效益可能需要一定时间才能得以体现，本次募集资金到位后公司即期回报（每股收益、净资产收益率等财务指标）存在被摊薄的风险，特此提醒投资者关注本次配股可能摊薄即期回报的风险。
三、本次发行的必要性和合理性
（一）产业政策支持行业发展
近年来，伴随着我国B2B垂直电商的快速崛起，B2B已深入到钢铁、煤炭、
工业品、农产品及化工等传统大宗商品领域中。为了鼓励相关行业发展，我国出台了一系列行业鼓励政策，包括《国务院关于积极推进“互联网+”行动的指导意见》及《电子商务发展“十三五”发展规划》等。
相关政策鼓励能源、化工、钢铁、电子、轻纺、医药等行业企业，积极利用电子商务平台优化采购、分销体系，提升企业经营效率，引导传统商贸流通企业与电子商务企业整合资源。同时，相关政策还提出电子商务服务经济增长和社会发展的双重目标，确立了2020年电子商务交易额40万亿元、网络零售总额10万亿元和相关从业者5,000万人三个发展指标。相关产业政策的出台为行业发展提供了强有力的政策保障。
（二）做大做强主营业务，提升公司竞争力
公司拟通过本次募投项目的实施，在夯实黑色金属资讯领域优势的基础上，加大对有色金属及农产品领域的投入力度，实现公司竞争实力的综合性全面提升。
同时，公司将升级优化原有业务，向用户提供更加全面细致的数据信息，并通过升级数据终端、移动端APP等产品，不断丰富数据发布平台，通过扩编一线业务队伍，提升整体服务水平。具体如下：
1、提升数据质量
近年来，我国大宗商品市场规模持续扩大，产品信息数量和种类快速增长，对普通企业来说，收集、分析如此海量的大宗商品资讯及数据难度较大。目前，我国大宗商品数据服务平台在品种覆盖、数据详实度、深度挖掘分析能力及更新及时性等方面仍有较大提升空间。
公司拟通过实施募投项目，招聘一批高水平研究人才，建立起科学高效的数据采集体系，构建更加精准的分析模型，实现对大宗商品信息的深度挖掘，扩大数据的传播范围和影响力，进一步提升公司数据质量。
2、增强技术实力
随着信息技术手段的不断发展，大宗商品行业数据的交互方式发生了显着的变化。移动端平台能够方便用户随时随地获得关键信息，而数据终端产品能够体系化、图形化地显示行业运行状况，传统的网页平台已越来越难以满足客户日趋多样化的需求，市场对公司产品开发和技术升级提出了更高的要求。
本次募投项目的实施将充分利用公司现有技术队伍，紧跟当前技术发展方向，并引进人工智能等相关技术及高端技术人才，全面升级现有产品体系，加快移动端和数据终端产品的升级迭代，增强技术实力。
3、优化营销能力
我国诸多品种大宗商品的产能和需求都处于全球顶尖行列，大宗商品资讯和大数据具有广泛的消费群体。同时，由于中国大宗商品行业运行情况对全球经济有着巨大影响，越来越多的国外企业和投资机构掌握真实、及时的中国大宗商品商业信息的需求愈发强烈。公司现有营销网络及服务体系已不能满足销售与服务的需求，未能充分覆盖大宗商品终端消费群体及金融投资机构。
本次募投项目的实施，将加强公司国内分支机构的建设，并在全球重要区域设立分支机构，全面推进国际业务的拓展，加强与国际机构的合作，提升公司在国内及全球范围内的影响力。
4、突出品牌价值
品牌影响力是从事资讯和大数据业务的重要基础。企业要在激烈的竞争中居于有利的地位，就必须不断加强品牌建设力量，持续扩大品牌影响力。募投项目的实施将加强“Mysteel”在全国及重点城市媒体、门户网站、财经网站及网络社区上的传播力度，重点强化公司数据专业全面、服务灵活及时、技术创新、客观公正等方面在媒体上的传播，树立公司良好的品牌形象，提升品牌价值。
（三）提高独立性，优化财务结构
近三年末，公司向控股股东兴业投资及董事长朱军红个人借入资金余额合计分别为57,800.00万元、55,300.00万元和54,800.00万元。在此期间，公司与上述关联方存在持续性的资金借入关联交易。上市公司需要通过其他融资渠道筹集资金，归还关联方上述借款，消除上述关联交易，提高上市公司独立性。同时，归还股东借款后，公司资产负债率等偿债能力指标将得以提高，公司财务结构得以优化。
四、公司募集资金与现有业务的关系，公司从事募投项目在人员、技
