证券代码：002202 证券简称：金风科技
新疆金风科技股份有限公司首次公开发行股票招股意向书
发行概况
（一）发行股票类型：人民币普通股A股
（二）发行股数：5000万股
（三）每股面值：人民币1.00元
（四）每股发行价格：[●]元人民币
（五）预计发行日期：2007年[●]月[●]日
（六）拟上市证券交易所：深圳证券交易所
（七）发行后总股本：50,000万股
（八）本次发行前股东所持股份的流通限制、股东对所持股份自愿锁定的承诺：
公司股东新疆风能有限责任公司、中国水利投资集团公司、深圳市远景新风投资咨询有限公司及其关联公司深圳市远风投资有限公司、新疆风能研究所、深圳市远景新能投资咨询有限公司承诺：自新疆金风科技股份有限公司股票上市之日起三十六个月内，不转让或者委托他人管理所持有的股份，也不由新疆金风科技股份有限公司回购所持有的股份。
公司股东中国－比利时直接股权投资基金承诺：自新疆金风科技股份有限公司股票上市之日起三十六个月内，不转让所持有的股份，也不由新疆金风科技股份有限公司回购所持有的股份。
以上股东合计持股占公司发行前总股本的55.18%。
其他股东承诺：自新疆金风科技股份有限公司上市之日起十二个月内，不转让所或者委托他人管理持有的股份，也不由新疆金风科技股份有限公司回购所持有的股份。
作为本公司股东的董事、监事、高管人员的重要承诺：自新疆金风科技股份有限公司股票上市之日起十二个月内，不转让或者委托他人管理所持有的股份，也不由金风科技股份有限公司回购所持有的股份。承诺遵守《公司法》关于公司董事、监事、高级管理人员股份转让的相关规定，在任职期间每年转让的股份不超过本人所持有新疆金风科技股份有限公司股份总数的百分之二十五；在离职后半年内，不转让所持有的新疆金风科技股份有限公司股份。
（九）保荐人、主承销商：海通证券股份有限公司
（十）招股意向书签署日期：2007年11月23日
发行人声明
发行人及全体董事、监事、高级管理人员承诺招股意向书及其摘要不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。
公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证招股意向书及其摘要中财务会计资料真实、完整。
中国证监会、其他政府部门对本次发行所做的任何决定或意见，均不表明其对发行人股票的价值或投资者的收益作出实质性判断或者保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。
根据《证券法》的规定，股票依法发行后，发行人经营与收益的变化，由发行人自行负责，由此变化引致的投资风险，由投资者自行负责。
投资者若对本招股意向书及其摘要存在任何疑问，应咨询自己的股票经纪人、律师、会计师或其他专业顾问。
重大事项提示
（一）本公司截至2006年底的股份总数为10,000万股。根据本公司2006年年度股东大会决议，本公司以资本公积金、法定公积金转增股本和以未分配利润送红股，具体方案为：以2006年12月31日的本公司股份总数10,000万股为基数，以资本公积金按每10股转增13股的比例向全体股东转增股份共计13,000万股；以法定公积金按每10股转增3.4股的比例向全体股东转增股份共计3,400万股；以未分配利润按每10股送18.6股的比例向全体股东送红股共计18,600万股。上述转增和送红股的工商变更登记手续已于2007年3月28日全部完成，本公司股份总数为45,000万股。按照目前45,000万股的总股本计算，公司2006年每股净资产为1.33元（按归属母公司的净资产计算），每股收益为0.71元（按归属母公司所有者净利润计算），每股经营活动产生的现金流量为0.30元，每股净现金流量为0.10元，本公司特别提醒投资者注意本年度的股本变化对公司相关财务指标的影响。
（二）经本公司于2007年6月7日召开的2007年第二次临时股东大会批准，本次发行及上市完成后，本公司新、老股东共享发行前的累计滚存利润。
（三）经新疆维吾尔自治区人民政府办公厅新政办函[2006]202号、新政办函[2005]4号、新政办函[2004]22号批准，新疆维吾尔自治区地税局自2001年4月1日至2008年3月31日给予新疆金风科技股份有限公司免征企业所得税的优惠政策。根据《西部大开发税收优惠政策问题的通知》的规定，对设在西部地区国家鼓励类产业的内资企业和外商投资企业在2001年至2010年期间，减按15%的税率征收企业所得税。公司属于西部地区的高新技术企业，符合上述文件规定的条件。2004年、2005年和2006年公司按15%税率计算享受的所得税免征额分别为781.68万元、1,943.54万元和6,313.39万元，所得税免征额占公司当期净利润的比例分别为18.54%、17.31%、19.75%。
（四）公司依据2007年度已签订的销售合同、生产经营计划、投资计划以及现时各项生产、技术条件，考虑市场和业务拓展计划，并遵循我国现行法律、法规和企业会计制度编制了本公司2007年度的盈利预测，编制该盈利预测所依据的会计政策在各重要方面均与本公司实际采用的会计政策一致。预计公司2007年营业收入324,303.56万元（合并），归属母公司所有者的净利润60,054.37万元，按照目前的股本45,000万股计算，公司2007年度预计的每股收益为1.33元。该盈利预测业经北京五洲联合会计师事务所审核并出具五洲审字[2007]8-532号审核报告。
（五）国际风电行业技术进步很快，国际风电设备商业化主流机型的单机容量已从250kW～300kW、600kW～750kW逐步上升到1MW～2MW。为了适应市场需求，公司必须持续进行新产品开发以适应行业技术发展趋势。由于风力发电机组研制技术要求较高、周期较长，如果在其中某个环节出现困难则可能导致新产品的推出滞后，落后于竞争对手，有可能对公司未来的市场份额产生不利影响。
（六）公司报告期销售收入和净利润主要在每年的第四季度实现，呈现出季节性特点，如下图表所示：
2004年各季度销售情况 2005年各季度销售情况 2006年各季度销售情况
120.00% 120.00% 100.00%
100.00% 100.00%
80.00% 80.00% 80.00%
60.00% 60.00% 60.00%
40.00% 40.00% 40.00%
20.00% 20.00%
0.00% 0.00% 20.00%
-20.00% -20.00% 0.00%
-20.00%
2004年一季度2004年二季度2004年三季度2004年四季度 2005年一季度2005年二季度2005年三季度2005年四季度 2006年一季度2006年二季度2006年三季度2006年四季度
各季度销售收入占当年销售收入比例 各季度净利润占当年净利润比例 各季度销售收入占当年销售收入比例 各季度净利润占当年净利润比例 各季度销售收入占当年销售收入比例 各季度净利润占当年净利润比例
年份 项目 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度
收入（万元） 68.67 3,842.41 1,647.79 18,924.38
2004年
净利润（万元） -364.16 338.42 -39.46 4,235.46
收入（万元） 133.45 58.39
