环旭电子股份有限公司 招股意向书摘要
发行人声明
本招股说明书摘要的目的仅为向公众提供有关本次发行的简要情况，并不包
括招股说明书全文的各部分内容。招股说明书全文同时刊载于上海证券交易所网
站。投资者在做出认购决定之前，应仔细阅读招股说明书全文，并以其作为投资
决定的依据。
投资者若对招股说明书及其摘要存在任何疑问，应咨询自己的股票经纪人、
律师、会计师或其他专业顾问。
发行人及全体董事、监事、高级管理人员承诺招股说明书及其摘要不存在虚
假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对招股说明书及其摘要的真实性、准确性、
完整性承担个别和连带的法律责任。
公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证招股说明书及其
摘要中财务会计资料真实、完整。
中国证监会、其他政府部门对本次发行所作的任何决定或意见，均不表明其
对发行人股票的价值或者投资者的收益做出实质性判断或者保证。任何与之相反
的声明均属虚假不实陈述。
根据《证券法》的规定，股票依法发行后，发行人经营与收益的变化，由发
行人自行负责，由此变化引致的投资风险，由投资者自行负责。
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第一节 重大事项提示
本公司特别提醒投资者注意本公司及本次发行的以下事项和风险：
一、股份限制流通及自愿锁定承诺
公司实际控制人张氏兄弟——张虔生先生和张洪本先生承诺：自环旭电子股
票在上海证券交易所上市交易之日起三十六个月内，保持对日月光股份的实际控
制，并保证日月光股份不转让或者委托他人管理其直接或间接持有的环旭电子股
份，也不由环旭电子回购其直接或间接持有的该等股份。
公司股东环诚科技、日月光半导体承诺：自环旭电子股票在上海证券交易所
上市交易之日起三十六个月内，不转让或者委托他人管理本公司直接或间接持有
的环旭电子股份，也不由环旭电子回购本公司直接或间接持有的上述股份。
公司董事、监事和高级管理人员承诺：自环旭电子股票在上海证券交易所上
市交易之日起一年内以及本人离职后半年内，不转让本人所直接或间接持有的环
旭电子股份。在本人担任环旭电子董事/监事/高级管理人员期间，本人将向环旭
电子申报所持有的环旭电子的股份及其变动情况，于股份限售期结束后，在任职
期间每年通过集中竞价、大宗交易、协议转让等方式转让的股份不得超过其所直
接及间接持有环旭电子股份总数的 25%，因司法强制执行、继承、遗赠、依法分
割财产等导致股份变动的除外（本人所持环旭电子股份不超过 1,000 股的，可一
次全部转让）。但本人对于环旭电子有期限更长或条件更严格的限售承诺的，适
用该承诺。本人所持有环旭电子股份的持股变动申报工作将严格遵守《公司法》、
《证券法》、《上市公司董事、监事和高级管理人员所持本公司股份及其变动管理
规则》、《上海证券交易所股票上市规则》及其他规范性文件的相关规定。
二、本次发行前未分配利润的处理
根据本公司 2011 年第三次临时股东大会审议通过的《关于公司首次公开发
行人民币普通股（A 股）前滚存利润分配方案的议案》，若公司本次发行股票并
上市的申请分别取得中国证监会和证券交易所的核准，则本次发行前所产生的利
润由发行后的新老股东共同享有。截至 2011 年 6 月 30 日，本公司未分配利润（母
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公司报表口径）为 773,090,617.84 元。
三、特别提醒投资者注意公司股利分配政策和现金分红比例
本次发行后公司股利分配政策和现金分红比例规定如下：
（1）决策机制与程序：公司股利分配方案由董事会制定及审议通过后报由
股东大会批准；董事会在制定股利分配方案时应充分考虑独立董事、监事会和公
众投资者的意见。
（2）股利分配原则：公司实行连续、稳定的利润分配政策，公司的利润分
配应重视对投资者的合理投资回报并兼顾公司的可持续发展。
（3）利润的分配形式：公司采取现金、股票或者现金股票相结合的方式分
配股利，并优先考虑采取现金方式分配股利；在有条件的情况下，公司可以进行
中期现金分红。
（4）公司每年以现金形式分配的利润不少于当年实现的可供分配利润的
10%。
（5）公司采取股票或者现金股票相结合的方式分配股利时，需经公司股东
大会以特别决议方式审议通过。
（6）公司董事会未作出现金分配预案的，应当在定期报告中披露原因，独
立董事应当对此发表独立意见。
（7）公司根据发展规划和重大投资需求对利润分配政策进行调整的，调整
后的利润分配政策不得违反中国证监会和证券交易所的有关规定，有关调整利润
分配政策的议案需经公司董事会审议后提交公司股东大会批准。
四、特别风险和其他重要事项提示
（一）电子产品行业的波动性风险
电子产品已经进入了高速的发展阶段，各种技术不断推出，产品更新速度加
快，消费类电子产品的生命周期更短。电子产品厂商不得不加大技术和设计的研
发力度，保持持续创新，定期推出新产品，吸引和满足消费者对产品质量、功能、
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个性化等多方面的需求。
宏观经济剧烈波动也会对电子产品行业产生直接影响，如 2008 年下半年至
2009 年上半年的全球金融危机，造成电子产品制造行业面临订单锐减，营业收
入大幅下滑；新技术升级和“重量级”新产品推向市场会刺激消费者购买相关电子
产品的热情；政府部门刺激消费的优惠政策也会增加消费者的购买需求，如中国
政府推出的“家电下乡政策”。总体而言，电子产品的消费存在波动性，直接影响
本公司的经营和盈利水平。
（二）实际控制人控制风险
张虔生先生和张洪本先生是本公司的实际控制人，其为兄弟关系。本次发行
前，张氏兄弟通过间接持股控制本公司股东环诚科技和日月光半导体，从而最终
实际控制本公司 100%的股份。本次发行后，张氏兄弟将间接控制公司 89.44%的
股份，仍保持绝对控股。虽然本公司已经并将继续在制度安排方面加强防范控股
股东及实际控制人操控公司现象的发生，而且公司自设立以来也未发生过控股股
东或实际控制人利用其控股地位侵害其他股东利益的行为，且本公司经营业务范
围及产品与实际控制人经营的其他业务已清晰划分，但不能完全排除在本次发行
后，控股股东或实际控制人利用其控股地位，通过行使表决权对公司发展战略、
经营决策、人事安排和利润分配等重大事宜实施影响，从而可能损害公司及中小
股东的利益。
（三）本公司 2011 年业绩下滑
全球电子行业经过 2010 年的高增长，目前行业整体增速放缓。受日本地震
的影响，全球电子产业链遭受一定程度的冲击；金融危机从美国向欧洲不断蔓延
导致欧美市场需求增长疲软。2011 年我国电子信息产品进出口增长呈前高后低
态势，1-10 月我国电子信息产品进出口总额达到 9,240 亿美元，同比增长 12.9%，
明显低于 2010 年 31.2%的增长幅度。行业增长放缓将影响本公司的业绩水平。
2011 年 1-6 月，本公司实现营业收入 653,410.09 万元，占 2010 年营业收入的
47.67%，实现利润总额 23,916.68 万元，占 2010 年利润总额的 38.11%，均未达
到 2010 年相应指标的 50%。经过 2010 年的超常规增长，本公司 2011 年利润水
平预计将有所下降，但相比 2009 年仍将有较大幅度增长。
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第二节 本次发行概况
一、本次发行基本情况
序号 项目 基本情况
1 股票种类 人民币普通股（A 股）
2 每股面值 1.00 元
3 发行股数 10,680 万股，占发行后总股本的 10.56%
4 每股发行价格 【】元/股
【】元/股（以 2010 年扣除非经常性损益前后孰低的净利润和
5 发行后每股收益
发行后总股本计算）
6 发行市盈率 【】倍
【】元/股（以 2011 年 6 月 30 日经审计的净资产和发行前总股
7 发行前每股净资产
本计算）
8 发行后每股净资产 【】元/股（以 2011 年 6 月 30 日经审计的净资产加上预计募集
资金净额和发行后总股本计算）
9 市净率 【】倍（每股发行价格/发行后每股净资产）
采用网下向配售对象累计投标询价发行与网上资金申购定价发
10 发行方式
行相结合的方式或中国证监会核准的其他方式
在上海证券交易所开户 A 股账户的境内自然人、法人等投资者
11 发行对象
（国家法律、行政法规禁止购买者除外）
12 承销方式 由保荐人（主承销商）组织的承销团以余额包销方式承销
13 募集资金总额 【】万元
14 预计募集资金净额 【】万元
二、主要发行费用概算
项 目 费 用
保荐承销费用
