珠海健帆生物科技股份有限公司
Jafron Biomedical Co.,Ltd.
（珠海市高新区科技六路 98 号）
首次公开发行股票并在创业板上市
招股说明书
（申报稿）
保荐人（主承销商）
（江西省南昌市红谷滩新区红谷中大道 1619 号）
本次股票发行后拟在创业板市场上市， 该市场具有较高的投资风险。创业板
公司具有业绩不稳定、经营风险高、退市风险大等特点，投资者面临较大的
市场风险。投资者应充分了解创业板市场的投资风险及本公司所披露的风险
因素，审慎作出投资决定。
重要声明： 本公司的发行申请尚未得到中国证监会核准。 本招股说明书 （申报稿）
不具有据以发行股票的法律效力，仅供预先披露之用。投资者应当以正式公告的
招股说明书全文作为作出投资决定的依据。
招股说明书（申报稿）
1-1-2
发行概况
发行股票类型： 人民币普通股（A 股）
发行股数：
本次公开发行股份数量不超过 4,200 万股，且发行股份数量占公司发
行后总股本的比例不低于 10%；公司股东不在本次发行过程中进行老
股转让
每股面值： 人民币 1.00 元
每股发行价格： 【 】元/股
预计发行日期： 【 】年【 】月【 】日
拟上市交易所： 深圳证券交易所
发行后总股本： 【 】万股
保荐人（主承销商）： 中航证券有限公司
招股说明书签署日： 2015 年 月 日
招股说明书（申报稿）
1-1-3
声明
发行人及全体董事、监事、高级管理人员承诺招股说明书不存在虚假记载、误
导性陈述或重大遗漏， 并对其真实性、 准确性、 完整性承担个别和连带的法律责任。
发行人及全体董事、监事、高级管理人员、发行人的控股股东、实际控制人以
及保荐人、 承销的证券公司承诺因发行人招股说明书及其他信息披露资料有虚假记
载、误导性陈述或者重大遗漏，致使投资者在证券发行和交易中遭受损失的，将依
法赔偿投资者损失。
证券服务机构承诺因其为发行人本次公开发行制作、出具的文件有虚假记载、
误导性陈述或者重大遗漏，给他人造成损失的，将依法赔偿投资者损失。
公司负责人和主管会计工作的负责人、 会计机构负责人保证招股说明书中财务
会计资料真实、完整。
中国证监会、其他政府部门对本次发行所作的任何决定或意见，均不表明其对
发行人股票的价值或投资者的收益作出实质性判断或者保证。任何与之相反的声明
均属虚假不实陈述。
根据《证券法》的规定，股票依法发行后，发行人经营与收益的变化，由发行
人自行负责；投资者自主判断发行人的投资价值，自主作出投资决策，自行承担股
票依法发行后因发行人经营与收益变化或者股票价格变动引致的投资风险。
招股说明书（申报稿）
1-1-4
重大事项提示
公司特别提请投资者注意，在作出投资决策之前，务必仔细阅读本招股说明书
“风险因素”章节的全部内容，并特别关注以下重要事项。
一、发行人、发行人的股东、实际控制人、发行人的董事、
监事、高级管理人员及其他核心人员以及本次发行的保荐人及证
券服务机构等作出的重要承诺、履行情况以及未能履行承诺的约
束措施
公司及公司股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员以
及本次发行的保荐人及证券服务机构等已针对（ 1）招股说明书真实性、准确性及
完整性；（ 2）股份流通限制、自愿锁定；（ 3）稳定股价；（ 4）持股 5%以上股东的
持股意向及减持意向等方面做出承诺， 详见本招股说明书 “第五节发行人基本情况”
之“八、发行人、发行人的股东、实际控制人、发行人的董事、监事、高级管理人
员及其他核心人员以及本次发行的保荐人及证券服务机构等作出的重要承诺、 履行
情况以及未能履行承诺的约束措施”。
二、公司发行上市后的股利分配政策
2015 年 10 月 16 日，公司召开 2015 年第二次临时股东大会，审议通过修订后
的《公司章程（修订草案）》，在（ 1）利润分配的原则和形式；（ 2）现金分红的条
件；（ 3）现金分红的比例及时间；（ 4）利润分配政策的调整原则等方面对公司上市
之后的股利分配政策做出规定，详见本招股说明书“第九节财务会计信息与管理层
分析”之 “十三、最近三年及一期的实际股利分配情况以及发行后的股利分配政策”。
三、填补被摊薄即期回报的措施及承诺
本次发行股票并上市后，公司总股本及净资产将有所增加，由于本次募集资金
项目仍处于建设期， 公司的每股收益和净资产收益率等指标将在短期内出现一定幅
度的下降。鉴于此，公司拟加强募集资金管理，积极实施募投项目，提高公司盈利
能力，进一步巩固并提升公司的竞争优势，并完善利润分配制度，特别是现金分红
政策以填补被摊薄即期回报，具体如下：
1、加强募集资金管理
本次发行的募集资金到账后，公司董事会将严格遵守《募集资金管理制度》的
要求，开设募集资金专项账户，确保专款专用，严格控制募集资金使用的各环节。
2、完善利润分配制度，特别是现金分红政策
公司 2015 年第二次临时股东大会对《公司章程（修订草案）》进行了完善，规
定了公司的利润分配政策、利润分配方案的决策和实施程序、利润分配政策的制定
和调整机制以及股东的分红回报规划，加强了对中小投资者的利益保护。《公司章
程（修订草案）》进一步明确了公司利润分配尤其是现金分红的具体条件、比例、
招股说明书（申报稿）
1-1-5
分配形式和股票股利分配条件等；并于 2015 年第二次临时股东大会制定了《珠海
健帆生物科技股份有限公司股东分红回报规划（ 2015-2017）》，进一步落实利润分
配制度。
3、积极实施募投项目
本次募集资金投向紧密围绕公司主营业务，符合公司未来发展战略，有利于提
高公司持续盈利能力。公司对募集资金投资项目进行了充分论证，在募集资金到位
前，已自筹部分资金先期投入项目建设，以争取尽早产生收益。
4、进一步巩固并提升公司的竞争优势
公司将进一步加大研发投入及营销网络建设，巩固和提升公司核心竞争优势、
拓宽市场，努力实现收入水平与盈利能力的双重提升。
5、公司将根据中国证监会、深圳证券交易所后续出台的实施细则，持续完善
填补被摊薄即期回报的各项措施。
四、可能对公司成长性和持续盈利能力产生重大不利影响的
因素及保荐机构对公司持续盈利能力的核查意见
公司不存在可能对成长性和持续盈利能力产生重大不利影响的因素， 具体情况
见本招股说明书“第九节 财务会计信息与管理层分析”之“九、公司盈利能力分
析”之“ （十二）可能对公司成长性和持续盈利能力产生重大不利影响的因素及保
荐机构对公司持续盈利能力的核查意见”。
招股说明书（申报稿）
1-1-6
目 录
发行概况..................................................................... 2
声明 ........................................................................ 3
重大事项提示................................................................. 4
一、发行人、发行人的股东、实际控制人、发行人的董事、监事、高级管理人员及其他核
心人员以及本次发行的保荐人及证券服务机构等作出的重要承诺、 履行情况以及未能履行
承诺的约束措施........................................................... 4
二、公司发行上市后的股利分配政策......................................... 4
三、填补被摊薄即期回报的措施及承诺....................................... 4
四、 可能对公司成长性和持续盈利能力产生重大不利影响的因素及保荐机构对公司持续盈
利能力的核查意见......................................................... 5
目 录 ...................................................................... 6
第一节 释义................................................................ 13
第二节 概 览.............................................................. 15
一、发行人概况.......................................................... 15
二、发行人控股股东及实际控制人.......................................... 15
三、主要财务数据及财务指标.............................................. 15
（一）合并利润表主要数据............................................ 15
（二）合并资产负债表主要数据........................................ 15
（三）合并现金流量表主要数据........................................ 16
（四）主要财务指标.................................................. 16
四、募集资金的运用...................................................... 16
第三节 本次发行概况........................................................ 18
一、本次发行基本情况.................................................... 18
二、本次发行有关当事人.................................................. 18
三、发行人与本次发行有关的当事人之间的关系.............................. 19
四、本次发行上市的重要日期.............................................. 19
第四节 风险因素............................................................ 20
一、产品质量控制风险.................................................... 20
二、产品结构单一风险.................................................... 20
三、市场竞争加剧风险.................................................... 20
四、毛利率下降风险...................................................... 20
五、主要原材料采购集中的风险............................................ 21
六、应收账款增加并无法收回的风险........................................ 21
七、产品注册风险............
