证券代码： 002937 证券简称：兴瑞科技 公告编号： 2018-001
宁波兴瑞电子科技股份有限公司
上市首日风险提示公告
本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假
记载、误导性陈述或重大遗漏。
经深圳证券交易所《关于宁波兴瑞电子科技股份有限公司普通股股票上市的
通知》（深证上〔 2018〕 457 号）同意， 宁波兴瑞电子科技股份有限公司（以下
简称“公司”或“本公司”）首次公开发行的人民币普通股股票在深圳证券交易
所上市，股票简称：“兴瑞科技”，股票代码：“ 002937”。公司首次公开发行的
4,600.00 万股股票将于 2018 年 9 月 26 日起上市交易。
本公司郑重提请投资者注意：投资者应充分了解股票市场风险及本公司披露
的风险因素，切实提高风险意识，在新股上市初期切忌盲目跟风“炒新”，应当
审慎决策、理性投资。
现将有关事项提示如下：
一、公司近期经营情况正常，内外经营环境未发生重大变化，目前不存在
未披露的重大事项。
二、公司、控股股东和实际控制人不存在应披露而未披露的重大事项，公
司近期不存在重大对外投资、资产收购、出售计划或其他筹划阶段的重大事项。
公司募集资金运用将按招股说明书披露的计划实施，未发生重大变化。
三、公司聘请天健会计师事务所（特殊普通合伙）依据中国注册会计师审
计准则对公司 2018 年 6 月 30 日、 2017 年度、 2016 年度及 2015 年度的财务报
表及财务报表附注进行了审计，并出具了标准无保留意见的天健审﹝ 2018﹞
7393 号《审计报告》。
根据天健会计师事务所（特殊普通合伙）出具的《审计报告》，本公司报告
期内的主要财务数据及指标如下：
（一）合并资产负债表
单位：万元
项目 2018.06.30 2017.12.31 2016.12.31 2015.12.31
流动资产合计 43,169.68 41,627.22 43,474.46 36,260.77
非流动资产合计 21,246.80 21,322.13 18,465.82 21,735.93
资产总计 64,416.48 62,949.35 61,940.28 57,996.70
流动负债合计 26,811.59 25,632.92 28,909.68 30,277.86
非流动负债合计 --- --- 164.55 ---
负债合计 26,811.59 25,632.92 29,074.23 30,277.86
所有者权益合计 37,604.89 37,316.43 32,866.06 27,718.84
归属于母公司所有者权益合计 37,604.89 37,316.43 32,866.06 27,718.81
（二）合并利润表
单位：万元
项目 2018 年 1-6 月 2017 年度 2016 年度 2015 年度
营业收入 47,712.84 87,800.45 72,390.49 68,803.49
营业利润 5,523.37 9,294.23 7,778.73 4,526.18
利润总额 5,572.25 9,580.23 7,836.27 4,637.36
净利润 4,832.41 8,378.37 6,759.15 4,134.74
归属于母公司净利润 4,832.41 8,378.37 6,758.69 4,085.10
扣非后归属于母公司的净利润 4,707.16 7,955.31 5,904.88 3,891.01
（三）合并现金流量表
单位：万元
项目 2018 年 1-6 月 2017 年度 2016 年度 2015 年度
一、经营活动产生的现金流量
销售商品、提供劳务收到的现金 45,223.49 83,927.41 71,152.22 72,213.13
经营活动现金流入小计 47,073.65 87,430.98 73,527.53 74,604.66
购买商品、接受劳务支付的现金 25,356.51 45,932.63 35,957.31 38,314.99
经营活动现金流出小计 43,469.88 79,666.94 64,613.44 65,418.59
经营活动产生的现金流量净额 3,603.77 7,764.03 8,914.09 9,186.07
二、投资活动产生的现金流量
投资活动现金流入小计 193.62 1,648.30 8,463.31 3,790.51
投资活动现金流出小计 3,352.03 5,633.99 6,917.32 4,117.18
投资活动产生的现金流量净额 -3,158.41 -3,985.69 1,545.99 -326.67
三、筹资活动产生的现金流量
项目 2018 年 1-6 月 2017 年度 2016 年度 2015 年度
筹资活动现金流入小计 7,140.00 17,600.00 22,050.00 32,121.84
筹资活动现金流出小计 10,593.87 26,095.16 28,747.18 37,674.17
筹资活动产生的现金流量净额 -3,453.87 -8,495.16 -6,697.18 -5,552.33
四、汇率变动对现金及现金等价物的影
响
189.96 -912.17 1,320.19 1,028.38
五、现金及现金等价物净增加额 -2,818.55 -5,628.98 5,083.08 4,335.45
加：期初现金及现金等价物余额 9,775.94 15,404.92 10,321.84 5,986.38
六、期末现金及现金等价物余额 6,957.39 9,775.94 15,404.92 10,321.84
（四）发行人财务指标
1、主要财务指标
主要财务指标 2018 年 1-6 月 2017 年度 2016年度 2015年度
流动比率（倍） 1.61 1.62 1.50 1.20
速动比率（倍） 1.28 1.34 1.25 0.94
资产负债率（合并） 41.62% 40.72% 46.94% 52.21%
资产负债率（母公司） 45.25% 41.96% 40.95% 42.90%
应收账款周转率（次） 1.93 4.12 4.10 4.27
存货周转率（次） 4.93 9.25 8.79 9.08
息税折旧摊销前利润（万元） 7,742.22 13,681.17 12,086.87 9,883.94
利息保障倍数（倍） 37.90 23.57 15.32 6.41
每股经营活动的现金流量（元/股） 0.26 0.56 0.65 0.67
每股净现金流量（元/股） -0.20 -0.41 0.37 0.31
每股净资产 2.72 2.70 2.38 2.01
扣除非经常性损
益前每股收益
基本每股收益
（元/股）
0.35 0.61 0.49 0.30
稀释每股收益
（元/股）
0.35 0.61 0.49 0.30
扣除非经常性损
益后每股收益
基本每股收益
（元/股）
0.34 0.58 0.43 0.28
稀释每股收益
（元/股）
0.34 0.58 0.43 0.28
扣除非经常性损益前的加权净资产
收益率
12.90% 24.32% 22.31% 15.20%
扣除非经常性损益后的加权净资产
收益率
12.57% 23.09% 19.49% 14.48%
无形资产（土地使用权除外）占净资 0.60% 0.55% 0.49% 0.54%
主要财务指标 2018 年 1-6 月 2017 年度 2016年度 2015年度
产比例
2、净资产收益率和每股收益
项目 报告期
加权平均净资
产收益率
每股收益（元/股）
基本每股收益 稀释每股收益
归属于公司普通股
股东的净利润
2018年1-6月 12.90% 0.35 0.35
2017年度 24.32% 0.61 0.61
2016年度 22.31% 0.49 0.49
2015年度 15.20% 0.30 0.30
扣除非经常性损益
后归属于公司普通
股股东的净利润
2018年1-6月 12.57% 0.34 0.34
2017年度 23.09% 0.58 0.58
2016年度 19.49% 0.43 0.43
2015年度 14.48% 0.28 0.28
四、财务报告审计截止日后公司经营情况和财务状况的简要说明
财务报告审计截止日后，公司经营情况正常。公司生产经营模式未发生重大
变化；公司采购模式和销售模式未发生重大变化；公司税收政策亦未发生重大变
化；公司亦未出现其他可能影响投资者判断的重大事项。
根据公司 2018 年 1-6 月经审计的数据，并结合公司在手订单情况、已确认
收入情况及历史毛利率、期间费用率等情况，公司预计了 2018 年 1-9 月的主要
财务数据，公司预计 2018 年 1-9 月营业收入区间为 73,000 万元至 76,000 万元，
相比上年同期增长 12.97%至 17.62%，净利润区间为 7,600.00 万元至 7,800.00
万元，相比上年同期增长 14.98%至 18.00%，扣除非经常性损益后的净利润区间
为 7,300 万元至 7,500.00 万元，相比上年同期增长 16.02%至 19.20%。（上述 2018
年 1-9 月财务数据系公司预计，不构成盈利预测）
五、本公司特别提醒投资者认真注意以下风险因素：
（一）汇率波动风险
2015 年度至 2018 年 1-6 月，公司财务费用中汇兑损益的金额分别为-950.78
万元、 -1,236.93 万元、 1,352.50 万元和-173.72 万元，汇兑损益占净利润的比例
分别为 22.99%、 18.31%、 -16.14%和 3.59%。 2015 和 2016 年度，汇兑损益对公
司净利润的贡献占比较高； 2017 年度，受美元贬值的影响，呈现汇兑亏损的情
况；汇兑损益的变动主要来源于美元对人民币汇率的变动。公司进出口货物主要
结算货币为美元。2015年末至 2018年 6月末美元兑人民币的汇率分别为 6.4936、
6.9370、 6.5342 和 6.6166， 2015 年末至 2016 年末，汇率呈现逐年上升的趋势，
且美元升值幅度较大； 2017 年末的汇率较 2016 年末有所下降； 2018 年 6 月末的
汇率较 2017 年末有所上升。若未来美元兑换人民币的汇率出现较大幅度的波动，
将导致财务费用中汇兑损益的金额出现较大幅度的波动，从而对公司的经营业绩
产生一定的影响。
2015 年度至 2018 年 1-6 月，公司出口销售收入占主营业务收入的比重分别
为 65.95%、 64.76%、 66.17%和 72.13%，公司出口产品主要以美元结算，在美元
兑换人民币呈现升值的趋势下，折算成的人民币营业收入将会增加。若未来美元
兑换人民币的汇率出现较大幅度的波动，将会导致营业收入出现较大波动，从而
对公司的经营业绩产生一定的影响。
（二）出口退税风险
公司为增值税一般纳税人， 2015 年度至 2018 年 1-6 月，公司出口销售收入
占主营业务收入的比重分别为 65.95%、 64.76%、 66.17%和 72.13%，出口销售收
入占主营业务收入比较高。公司出口方式为一般出口销售方式、出口至保税园区
和深加工结转方式，一般出口和出口至保税园区的销售方式下，公司出口货物适
用“免、抵、退”税收政策，按照“出口销售收入*（ 16%-出口退税率） ”作为“不得
免抵税额”计入当期营业成本，目前公司执行的出口
