股票简称：中航重机         股票代码：600765   上市地点：上海证券交易所




              中航重机股份有限公司
                     发行股份购买资产
    之重大资产重组暨关联交易报告书
                             （草案）


           交易对方                              住所
中国航空工业集团公司              北京市朝阳区建国路 128 号
中国贵州航空工业（集团）有限责任
                                 贵州省贵阳市小河区锦江路 110 号
公司
惠阳航空螺旋桨有限责任公司        河北省保定市满城县神星镇

                                  香港中环皇后大道 15 号置地广场公爵大
美腾风能（香港）有限公司
                                  厦 31 楼




                        独立财务顾问


                        二〇一一年三月
                             公司声明

    本公司及董事会全体成员保证本报告书的真实、准确和完整，对本报告书中
的虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏负连带责任。

    本公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证本报告书中财
务会计报告真实、完整。

    本报告书所述本次重大资产重组相关事项的生效和完成尚待取得有关机构
的批准或核准。中国证券监督管理委员会及其他政府部门对本次重大资产重组所
做的任何决定或意见，均不表明其对本公司股票的价值或投资者的收益作出实质
性判断或保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。

    根据《证券法》等相关法律、法规的规定，本次重大资产重组完成后，公司
经营与收益的变化由公司自行负责；因本次重大资产重组而导致的投资风险，由
投资者自行负责。

    投资者若对本报告书存有任何疑问，应咨询自己的股票经纪人、律师、专业
会计师或其他专业顾问。




                                  I

                                                               目            录

公司声明 .................................................................................................................................... I

目       录 ..................................................................................................................................... II

第一节 释义 ............................................................................................................................. 1 

第二节 重大事项提示 ............................................................................................................. 6 

   一、本次重组尚需履行的审批程序 ................................................................................... 6 

   二、本次交易标的资产的定价情况 ................................................................................... 6 

   三、本次交易发行股份的价格和发行数量 ....................................................................... 7 

   四、本次交易构成重大资产重组 ....................................................................................... 7 

   五、本次交易构成关联交易 ............................................................................................... 8 

   六、本次交易完成后的关联交易情况 ............................................................................... 8 

   七、交易标的资产评估值与预估值差异说明 ................................................................... 9 

   八、盈利预测实现的风险 ................................................................................................. 10 

   九、本次交易标的涉及的资产中部分土地使用权存在权属瑕疵风险 ......................... 10

   十、公司股票价格波动风险 ............................................................................................. 11 

第三节 交易概述 ................................................................................................................... 12 

   一、本次交易的背景和目的 ............................................................................................. 12 

   二、本次交易的决策过程 ................................................................................................. 16 

   三、本次交易的主要内容 ................................................................................................. 17 

   四、本次交易构成关联交易 ............................................................................................. 20 

   五、本次交易构成重大资产重组 ..................................................................................... 20 

   六、本次交易的审议表决情况 ......................................................................................... 20 

第四节 上市公司基本情况 ................................................................................................... 22 

   一、公司基本情况 ............................................................................................................. 22 

   二、公司设立及历次股权变更情况 ................................................................................. 22 

   三、最近三年控股权变动及重大资产重组情况 ............................................................. 27

   四、主营业务情况和主要财务数据 ................................................................................. 27 

   五、实际控制人及控股股东概况 ..................................................................................... 32 

                                                                        II

第五节 交易对方基本情况 ................................................................................................... 34 

   一、交易对方的基本情况 ................................................................................................. 34 

   二、交易对方的股权结构 ................................................................................................. 51 

第六节 交易标的基本情况 ................................................................................................... 53 

   一、新能源投资公司的基本情况 ..................................................................................... 53 

   二、惠腾公司的基本情况 ..........................................................................