厦门华侨电子股份有限公司1996年度配股说明书
重要提示
本公司全体董事保证本配股说明书的内容真实、准确、完整、政府及国家证券管理部门对本次配股所作出的任何决定，均不表明其对发行人所配售的股票的价格或者投资人的收益作出实质性判断或者保证，任何与此相反的声明均属虚假不实陈述。
厦门华侨电子股份有限公司董事会
1、上市交易所：上海证券报
股票简称：厦华电子
股票代码：600870
2、公司正式名称：厦门华侨电子股份有限公司
公司注册地址：厦门市湖里大道22号
3、配股承销商：厦门证券公司
4、配股类型：人民币普通股
每股面值：1元
配售发行数量：1499.625万股
每股发行价格：6.98元
一、绪言
根据《公司法》、《股票发行与交易管理暂行条例》、《关于1996年上市公司配股工作的通知》、《公开发行股票公司信息披露实施细则》及《公开发行股票公司信息披露的内容与格式准则第四号》等国家有关法律、法规的规定，厦门华侨电子股份有限公司（以下简称本公司）董事会根据96年1月18日临时股东大会决议，决定实施1996年度配股方案。本方案经厦门市证券监督管理委员会厦证监[1996]005号文批准，经中国证券监督管理委员会证监配审字[1996]12号文通过。本公司董事会全体成员确信本配股说明书中不存在任何重大遗漏或者误导，并对其内容的真实性、准确性、完整性负个别和连带责任。
本次配售的股票是根据本说明书收所载明有关资料申请发行的，除本公司董事会和主承销商外，没有委托或授权任何其他人提供未在本说明书中列载的信息和对本说明书作任何解释或者说明。
二、配售发行的有关机构
1、上市交易所：上海证券交易所
法定代表人：杨祥海
注册地址：上海黄浦路15号
电话：021-63068888
传真：021-63063076
2、发行人：厦门华侨电子股份有限公司
法定代表人：郭则理
注册地址：厦门市湖里大道22号
电话：0592-6021091
传真：0592-6021331
经办人:贾华
3、主承销商：厦门证券公司
法定代表人：苏金龙
注册地址：厦门市槟榔小区商业中心之（一）二层
电话：0592-5076198
传真：0592-5074450
经办人:胡来旺、王勇毅
4、股票登记机构：上海证券中央登记结算公司
法定代表人：俞建麟
注册地址：上海黄浦路15号
电话：021-63566651
传真：021-65359066
5、律师事务所：厦门英合律师事务所
法定代表人：张斌生
注册地址：厦门市湖滨南路鸿翔大厦16楼
电话：0592-5150617
传真：0592-5150651
6、会计师事务所：厦门会计师事务所
法定代表人：金仲渔
注册地址：厦门市美湖路43号4楼
电话：0592-2029313
传真：0592-2031684
经办注册会计师：常煊、金仲渔
7、资产评估事务所：厦门大学资产评估事务所
法定代表人：邱华炳
注册地址：厦门大学经济楼A楼三层
电话：0592-2089861
传真：0592-2086372
经办评估人员：尤宣来、陈工
三、本次配售方案
1、配股类型：人民币普通股
2、每股面值：1元
3、配售发行数量：1499.625万股
4、每股发行价格：6.98元
5、股东配股比例：比现有股本总额5375万股，向全体股东以10:2.79的比例配售
6、预计募集资金总额及发行费用：
预计可募集资金总额为10467.3825万元（包括现金及实物对等价值），扣除发行费用，预计可募资金总额为10327.3825万元。
7、股权登记日和除权基准日：
股权登记日为1996年6月3日，除权基准日为1996年6月4日。
8、法人股之间转让配股的说明：
经三家法人股东协商并经厦门市财政局国有资产管理处厦财国管函[1996]06号文批准，厦门经济特区华厦集团将其持有的55万股法人股配股权、厦门市电子器材公司将其持有的25万股法人配股权（共计22.32万股配股份额）协议转让给厦门华侨电子企业有限公司，转让费为每股0.10元。
受让者由法人股转配而获配的股票，在国家有关规定公布之前，暂不上市流通。
9.法人股东以非现金方式配股的说明：
根据厦门华侨电子股份有限公司近来来的发展情况和本次配股募集资金的投向，在厦门任何电子股份有限公司公司96年增资配股时，法人股东厦门华侨电子企业有限公司以为彩色电视机生产配套用的全套注塑（含表面装装饰）、印刷电路板、五金冲压生产设备及彩电的注塑五金冲压模具等评估作价、按6.98元/股的价格全额认购法人股东应配的1046.25万股配股份额。
截止1995年11月30日，厦门华侨电子企业股份有限公司用于抵作配股款的资产，经核实调整后的价值为人民币13840200.00元，经厦门大学资产评估事务所评估并经厦门市财政局国有资产管理处确认（厦财国管评估确认[1996]01号文），上述资产的评估价值为人民币73447007.36元。
这次评估结果与评估前帐面价值相比，增值幅度较大，平均增值率达3.8倍，经分析，产生增值的原因主要有以下几个因素：第一，模具厂的参评，根据记帐规则和核厂的实际情况，其帐面价值已全部进入成本，所以其评估价值1.662万元都成为增值额；第二：机器设备大多数是进口，由于国际市场同类设备的价格上涨，询价有结果的进口设备，原值就增值3252.90万元，平均上涨率为2.58倍；询价有结果的国内机床、压力机等设备的价格也增长3倍以上；第三，外汇升值因素，一方面因原购入时的汇率都是以官方汇率计价，现在汇率并转，汇率上升；另一方面，日元升值幅度相当大，两个时点的汇率比，增长5.8倍，美元、港币、马克也都有不同幅度的升值；第四，该企业以部分设备的折旧是按外商投资企业所得税法规定提取，带有加速折旧因素的影响。
10、本次配股股份如能募足，配股前后股本结构变动如下：
单位：万股
本次变动前 本次配股增加 本次变动后
(1)尚未流通股份 3750 1046.25 4796.25
发起法人股 3750 1046.25 4796.25
(2)已流通股份 1625 453.375 2078.375
境内上市的
人民币普通股 1625 453.375 2078.375
(3)股份总数 5375 1499.625 6874.625
四、配售股票的认购办法
1、配股缴款的起止日期：1996年6月4日至1996年6月17日（期内券商营业日），逾期视为自动放弃认帐权。
2、缴款地点：社会公众股认购者在认购时间内凭本人身份证、股东帐户卡和资金帐户卡，在上海证券交易所各会员单位证券营业部输缴款手续。
3、缴款办法：
(1)配股缴款为社会公众股配股部分，认购者在认购时间内凭身份证、股东帐户卡、资产帐户卡到上海证券交易所会员公司证券营业部办理认购手续。配股数量为截止股权登记日股东持有股数乘以配售比例（0.279）。认购时，填写“厦华电子”买入单，委托编码为“700870”，认购价格为每股6.98元。
(2)法人股股东的配股手续由承销商、发行人和法人股东协调办理。
4、零股认购方式与整股一样，不足一股部分按上海证券交易所有关规定执行。
5、逾期未被认购股份的处理办法：截止1996年6月17日，未被认购的股份由配股主承销商包销。
五、配售股票的交易
1、配股起始交易日：获本次配股股票的可流通部分（即社会公众股10配2.79部分）的上市交易日，将于本次配股结束，刊登股本变动公告后再另行公告。
2、配股认购后生产的零股交易按上海证券交易所有关规定处理。
六、配股募集资金的运用计划
根据公司股东大会决议及中国证券监督管理委员会证监配审字[1996]12号文复审通过，公司本次配股按配股价6.98元/股计算，预计可募集资金10467.3825万元，扣除发行费用，实际可募资金10327.3825万元。
一、厦门华侨电子企业有限公司用为彩色电视机生产配套用的全套注塑（含表面装饰）、印制电路板、五金冲压生产设备及彩电的注塑、王多冲压模具等评估作价用于抵作配股款（见本配股说明书：法人股东以非现金方式配股的说明）。
二、本次配股向社会公众配售453.375万股，预计可募集资金3024.5575万元（已扣除发行费用140万元）。根据公司生产和经营计划的需要，现将所募资金的使用计划分述如下：
1、为扩大产品种类，多方位进入相关市场，公司拟投资200万元用于发展，生产LED大屏蔽显示系统。
2、为满足广大群众日益增长的文化生活需求，开发新功能、新外型的彩电；
(1)投资500万元开发内藏卫星接收功能的彩电、卫星接收机及多画面彩电，提高产品档次。
(2)投资600万元开发模具，不断为广大用户提供外型新颖、流畅、简洁、美观的彩电。
(3)投资1300万元添置注塑机，五金冲压、印制电路板设备以增强零配件的配套能力。
(4)投入200万元购置全自动封箱机及成品运输系统，加速物流和改善工厂物流环境。
3、在陆续完成去年销售网点建设任务的同时，1996年公司将在全国各大城市增设40个销售专柜，预计投资200万元。
4、其余补充为流动资金。
七、风险因素及对策
投资者在评价本发行人此次配售的股票时，除配股说明书提供的材料外，应特别认真考虑下述各种风险因素：
1、生产经营风险
作为生活消费品的彩电，虽然世界彩电市场基本稳定，需求量每年以8-10%的速度增长，国内市场需求量也以10-15%的速度在增长，但彩电行业在全国布点分散，厂家为数众多，因此彩电生产能力在总体上供过于求，市场竞争十分激烈。近年来，由于国内大公司的激烈竞争，以及我国加入“世界贸易组织”后国外名牌产品的潜在冲击，在一定程度上加剧了市场竞争，而本公司目前仍以彩色电视机为主导产品，产品结构比较单一，尚未达到规模经济，因此给公司的生产经营带来一定的风险。
2、行业风险
尽管我公司拥有雄厚的新产品开发实力，但在电子行业目前高新技术大量应用，产品更新速度快，技术竞争日趋激烈的情况下，以我公司的新产品开发、技术改造提出了更高的要求。
3、股市风险及对策
股票市场的价格变动不仅受到企业经营业绩的影响，而且受投资者心理预期、股市供求、市场炒作以及政治、经济等诸多因素的影响。加上中国股市处于发展的初级阶段，有关政策、法规还需要进一步健全和完善，因此，股市行情经常出现较大的波动是完全可能的，
