创业板风险提示
本次股票发行后拟在创业板上市，该市场具有较高的投资风险。创业板
公司具有业绩不稳定、经营风险高、退市风险大等风险，投资者面临较大的
市场风险。投资者应充分了解创业板市场的投资风险及本公司披露的风险因
素，审慎作出投资决定。
重庆梅安森科技股份有限公司
CHONGQINGMASSCI.&TECH.CO.,LTD.
（住所：九龙坡区二郞创业路 105 号高科创业园 C2 区 6 层）
首次公开发行股票并在创业板上市
招股说明书
（封卷稿）
保荐人（主承销商）
（地址：北京市东城区建国门内大街 28 号民生金融中心 A 座 16-18 层）
1-1-1
重庆梅安森科技股份有限公司 首次公开发行股票招股说明书
发行概况
发行股票类型： 人民币普通股（A 股）
拟发行股数： 1,467 万股，占发行后总股本的比例为 25%
每股面值： 人民币 1.00 元
每股发行价格： 26.00 元
预计发行日期： 2011 年 10 月 25 日
拟上市证券交易所： 深圳证券交易所
发行后总股本： 5,867 万股
本公司控股股东、实际控制人马焰、叶立胜承
诺：自公司股票在深圳证券交易所创业板上市之日
起三十六个月内，本人不转让或者委托他人管理本
人持有的公司股份，亦不以任何理由要求公司回购
本人持有的公司股份。
除上述股东外，其余十二名自然人股东包发
圣、程岩、吴诚、谢兴智、张健媛、刘耘、黄险波、
本 次 发 行 前 股 东 所 持 股 程世霖、盛倩婷、周丽芬、陈建军、唐学锋分别承
份的限售安排、股东对所 诺：自公司股票在深圳证券交易所创业板上市之日
持股份自愿锁定的承诺： 起十二个月内，本人不转让或者委托他人管理本人
持有的公司股份，亦不以任何理由要求公司回购本
人持有的公司股份。
除上述承诺外，担任公司董事、监事、高级管
理人员的自然人股东马焰、叶立胜、包发圣、程岩、
吴诚、谢兴智承诺：在任职期间每年转让的股份不
超过其所持有本公司股份总数的百分之二十五；离
职后半年内，不转让其所持有的本公司股份；公司
1-1-2
重庆梅安森科技股份有限公司 首次公开发行股票招股说明书
股票于深圳证券交易所创业板上市交易之日起六
个月内申报离职的，自申报离职之日起十八个月内
不转让本人直接持有的公司股份；在公司股票在深
圳证券交易所创业板上市交易之日起第七个月至
第十二个月之间申报离职的，自申报离职之日起十
二个月内不转让本人直接持有的公司股份；因公司
进行权益分派等导致本人直接持有公司股份发生
变化的，仍遵守上述承诺。
保荐人（主承销商）： 民生证券有限责任公司
招股说明书签署日期： 2011 年 10 月 21 日
1-1-3
重庆梅安森科技股份有限公司 首次公开发行股票招股说明书
发行人声明
发行人及全体董事、监事、高级管理人员承诺招股说明书不存在虚假记载、
误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律
责任。
公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证招股说明书中财
务会计资料真实、完整。
中国证监会、其他政府部门对本次发行所作的任何决定或意见，均不表明其
对发行人股票的价值或投资者的收益作出实质性判断或者保证。任何与之相反的
声明均属虚假不实陈述。
根据《证券法》的规定，股票依法发行后，发行人经营与收益的变化，由发
行人自行负责，由此变化引致的投资风险，由投资者自行负责。
1-1-4
重庆梅安森科技股份有限公司 首次公开发行股票招股说明书
重大事项提示
本公司提醒投资者应认真阅读本招股说明书全文，并特别注意下列重大事项
提示。除重大事项提示外，本公司特别提醒投资者应认真阅读本招股说明书“风
险因素”一节的全部内容。
一、股东关于自愿锁股的承诺
本公司控股股东、实际控制人马焰、叶立胜承诺：自公司股票在深圳证券交
易所创业板上市之日起三十六个月内，本人不转让或者委托他人管理本人持有的
公司股份，亦不以任何理由要求公司回购本人持有的公司股份。
除上述股东外，其余十二名自然人股东包发圣、程岩、吴诚、谢兴智、张健
媛、刘耘、黄险波、程世霖、盛倩婷、周丽芬、陈建军、唐学锋分别承诺：自公
司股票在深圳证券交易所创业板上市之日起十二个月内，本人不转让或者委托他
人管理本人持有的公司股份，亦不以任何理由要求公司回购本人持有的公司股
份。
除上述承诺外，担任公司董事、监事、高级管理人员的自然人股东马焰、叶
立胜、包发圣、程岩、吴诚、谢兴智承诺：在任职期间每年转让的股份不超过其
所持有本公司股份总数的百分之二十五；离职后半年内，不转让其所持有的本公
司股份；公司股票于深圳证券交易所创业板上市交易之日起六个月内申报离职
的，自申报离职之日起十八个月内不转让本人直接持有的公司股份；在公司股票
在深圳证券交易所创业板上市交易之日起第七个月至第十二个月之间申报离职
的，自申报离职之日起十二个月内不转让本人直接持有的公司股份；因公司进行
权益分派等导致本人直接持有公司股份发生变化的，仍遵守上述承诺。
二、滚存利润的分配安排
根据公司 2011 年 3 月 6 日召开的 2010 年度股东大会决议，为兼顾新老股东
的利益，在本次发行完成后，将由公司新老股东按发行后的股权比例享有公司本
次发行前的滚存未分配利润。
三、风险因素
本公司特别提醒投资者注意“风险因素”中的下列风险：
1-1-5
重庆梅安森科技股份有限公司 首次公开发行股票招股说明书
（一）应收账款发生坏账的风险
公司 2011 年 6 月 30 日应收账款余额为 7,454.66 万元，计提的坏账准备为
491.15 万元，应收账款账面价值为 6,963.51 万元，占总资产的比重为 42.66%，
占比较高。2011 年 6 月 30 日应收账款余额中账龄在 1 年以内的金额为 6,806.46
万元，占比为 91.30%。
公司客户主要是信用良好的国有大中型煤矿，应收账款结构稳定、合理，发
生大额坏账损失的风险相对较小。对于账龄超过 1 年，尤其是 3 年以上的应收账
款，公司已充分考虑了其性质和收回的可能性，根据公司会计政策，已对应收账
款按账龄分类计提了足额的坏账准备。报告期内，公司未发生大额的坏账损失。
虽然公司客户主要是信用度较高的国有大中型煤矿，但较大金额的应收账款
仍将加大未来发生坏账的风险，给公司带来不利影响。
（二）募集资金投资项目实施风险
公司本次发行募集资金计划用于煤矿安全监控装备产业化基地及研发实验
中心项目、其他与主营业务相关的运营资金项目。项目建成以后，将会有效提升
公司现有产能，并进一步完善公司产品结构，提高公司盈利能力，增强公司核心
竞争力，保证公司的快速可持续发展。虽然确定募投项目之前公司已经对项目的
可行性进行了充分论证和审慎预测分析，但是募集资金投资项目的建设进度、项
目管理、设备供应、市场变化等因素如与预测出现差异，将影响项目的投资收益。
（三）核心技术人员流失、技术失密风险
公司所处行业为技术密集型行业，核心技术人员对公司的产品创新、持续发
展起着关键作用，核心技术人员的稳定对公司的发展具有重要影响。目前，公司
已经建成较高素质的技术人员队伍，为公司的长远发展奠定了良好基础。虽然公
司已建立较为完善的知识管理体系，采取了一系列吸引和稳定核心技术人员的措
施，包括部分核心技术人员持股、提高核心技术人员福利待遇、创造良好工作氛
围和与核心技术人员签订《员工保密和竞业限制协议》等，而且截至目前，公司
未发生过技术泄密的情况，但是，随着行业竞争的日趋激烈，行业内竞争对手对
核心技术人才的争夺也将加剧。一旦核心技术人员离开公司或公司核心技术人员
泄露公司技术机密，将可能削弱公司的竞争优势，给公司的生产经营和发展造成
1-1-6
重庆梅安森科
