证券代码：000425 证券简称：徐工机械 公告编号：2017-30
徐工集团工程机械股份有限公司
关于非公开发行A股股票摊薄即期回报对公司主要财务
指标的影响及公司采取措施（修订稿）的公告
公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。
徐工集团工程机械股份有限公司（简称公司）第七届董事会第四十九次会议（临时）、2016 年第二次临时股东大会以及第七届董事会第五十六次会议（临时）审议通过了公司非公开发行A股股票的相关事项。
根据《国务院办公厅关于进一步加强资本市场中小投资者合法权益保护工作的意见》（国办发[2013]110 号）、《国务院关于进一步促进资本市场健康发展的若干意见》（国发[2014]17 号）以及《关于首发及再融资、重大资产重组摊薄即期回报有关事项的指导意见》（证监会公告[2015]31号）的要求，为维护中小投资者利益，公司现就本次非公开发行A股股票事项对即期回报摊薄的影响进行分析，并就公司采取的相关应对措施说明如下：
一、本次发行实施完成后对主要财务指标的影响
（一）影响分析的假设条件
1、假设本次非公开发行于2017年6月底完成，该完成时间
仅用于计算本次非公开发行对摊薄即期回报的影响，最终以经中国证监会核准并实际发行完成时间为准；
2、本次非公开发行股票的数量不超过 164,728.4342 万股
（含本数），最终发行数量由公司董事会根据公司股东大会的授权、中国证监会相关规定及发行时的实际情况，与本次发行的保荐机构（主承销）协商确定；
3、本次非公开发行股票募集资金总额为非公开发行股票预案的募集资金总额上限，即515,600万元，不考虑发行费用等影响；
4、宏观经济环境、产业政策、行业发展状况、产品市场情况等方面没有发生重大变化；
5、根据公司2016年年度报告，公司实现归属于上市公司股
东的净利润20,858.32万元，归属于上市公司股东的扣除非经常
性损益的净利润-620.56 万元。同时，假设 2017 年度公司实现
归属于上市公司股东的净利润和归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润分别较2016年度持平、增长20%、减少20%的幅度分别进行预测；
6、假设2017年除公司非公开发行外，不存在其他回购社会
公众股、公积金转增股本、股票股利分配等其他对股份数有影响的事项；
7、未考虑本次发行募集资金到账后，对公司生产经营、财务状况等因素的影响；
8、免责说明：前述利润值不代表公司对未来利润的盈利预测，仅用于测算本次发行摊薄即期回报对公司主要财务指标的影响。投资者不应据此进行投资决策，投资者据此进行投资决策造成损失的，公司不承担赔偿责任。
（二）本次发行实施完成后对主要财务指标的影响
基于上述假设，本次非公开发行完成后公司每股收益、净资产收益率等财务指标的影响对比如下：
项目 假设2017年净利润 假设2017年净利润 假设2017年净利润
与2016年持平 比2016年增加20%比2016年减少20%
一、股本（万股）
2015年期末总股本 708,428.77 708,428.77 708,428.77
2016年4月回购股本 150.00 150.00 150.00
2016年5月回购股本 7,506.00 7,506.00 7,506.00
2016年期末总股本 700,772.77 700,772.77 700,772.77
2016年总股本加权平均数 703,950.26 703,950.26 703,950.26
本次发行股份数 164,728.43 164,728.43 164,728.43
2017年总股本加权平均数 783,136.98 783,136.98 783,136.98
二、净利润（万元）
2016年归属于普通股股东的 20,858.32 20,858.32 20,858.32
净利润
2016年扣除非经常性损益后 -620.56 -620.56 -620.56
归属于普通股股东的净利润
2017年归属于普通股股东的 20,858.32 25,029.98 16,686.66
净利润
2017年扣除非经常性损益后 -620.56 -496.45 -744.67
归属于普通股股东的净利润
三、每股收益（元/股）
2016年度每股收益（基本及稀 0.0296 0.0296 0.0296
释，扣非前）
2017年度每股收益（基本及稀 0.0266 0.0320 0.0213
释，扣非前）
2016年度每股收益（基本及稀 -0.0009 -0.0009 -0.0009
释，扣非后）
2017年度每股收益（基本及稀 -0.0008 -0.0006 -0.0010
释，扣非后）
四、每股收益变化（元/股）
扣除非经常性损益前，2017 -0.0030 0.0023 -0.0083
年每股收益较2016年变化
扣除非经常性损益后，2017 0.0001 0.0002 -0.0001
年每股收益较2016年变化
注：上述计算过程依据《公开发行证券的公司信息披露编报规则第9号—净资产收益率和每股收益的计算及披露》（2010年修订）相关规定进行。
二、本次非公开发行股票摊薄即期回报的风险提示
本次非公开发行股票完成后，公司总股本有较大幅度增加。
本次募集资金扣除发行费用后将用于智能化地下空间施工装备制造项目、高空作业平台智能制造项目、智能化物流装备制造项目、智能化压缩站项目、大型桩工机械产业化升级技改工程项目、印度工程机械生产制造基地投资项目、徐工机械工业互联网化提升项目及增资徐工集团财务有限公司项目。由于募集资金投资建设项目的建成投产并产生效益需要一定时间，如果公司本次非公开发行所属会计年度净利润未实现相应幅度的增长，即期回报（基本每股收益和稀释每股收益等财务指标）在本次非公开发行后存在短期内下降的可能。特此提请投资者注意本次非公开发行可能摊薄即期回报的风险。
三、本次非公开发行的必要性和合理性
（一）本次非公开发行的背景
1、政策背景
（1）《中国制造2025》国家战略
2015年5月8日，国务院正式印发《中国制造2025》并提
出，制造业是国民经济的主体，是立国之本、兴国之器、强国之基，我国仍处于工业化进程中，与先进国家相比还有较大差距。
制造业大而不强，自主创新能力弱，关键核心技术与高端装备对外依存度高，产业结构不合理，高端装备制造业和生产性服务业发展滞后。《中国制造2025》明确了九项战略任务和重点，其中包括（1）深入推进制造业结构调整，支持重点行业、高端产品、关键环节进行技术改造，引导企业采用先进适用技术，优化产品结构，全面提升设计、制造、工艺、管理水平，促进工程机械等产业向价值链高端发展；（2）推进信息化与工业化深度融合，把智能制造作为两化深度融合的主攻方向，促进工业互联网、云计算、大数据在企业研发设计、生产制造、经营管理、销售服务等全流程和全产业链的综合集成应用，统筹布局和推动智能工程机械等产品研发和产业化；（3）提高制造业国际化发展水平，推动重点产业国际化布局，引导企业提高国际竞争力，坚持政府推动、企业主导，创新商业模式，鼓励高端装备、先进技术、优势产能向境外转移；（4）积极发展服务型制造和生产性服务业，推动商业模式创新和业态创新，促进生产型制造向服务型制造转变。
（2）国家“十三五”规划
2016年 3 月，全国人大会议审议通过《中华人民共和国国
民经济和社会发展第十三个五年规划纲要》，再次提出实施制造强国战略，深入实施《中国制造2025》，以提高制造业创新能力和基础能力为重点，推进信息技术与制造技术深度融合，促进制造业朝高端、智能、绿色、服务方向发展，培育制造业竞争新优势。同时，《中华人民共和国国民经济和社会发展第十三个五年规划纲要》明确继续推进“一带一路”建设，落实国家“走出去”战略，加强能源资源和产业链合作，提高就地加工转化率。
（3）《智能制造发展规划》
2016年9月28日，工信部和财政部联合印发《智能制造发
展规划（2016-2020 年）的通知》，提出在“十三五”期间同步
实施数字化制造普及、智能化制造示范引领，以构建新型制造体系为目标，以实施智能制造工程为重要抓手，着力提升关键技术装备安全可控能力，着力增强基础支撑能力，着力提升集成应用水平。同时《智能制造发展规划（2016-2020年）的通知》部署了重点任务，明确支持装备制造企业以装备智能化升级为突破口，推动工业云计算、大数据服务平台建设。针对传统制造系统集成技术、智能制造装备，不断提高生产装备和生产过程的智能化水平，到 2020 年重点领域数字化研发设计工具普及率达到 70%以上，关键工序数控化率达到 50%以上，数字化车间/智能工厂普及率达到20%以上。
（4）工程机械行业“十三五”规划
工程机械行业作为装备制造业的重要组成部分，是实现制造强国战略目标的重要一环。2016年3月28日，工信部装备工业司委托中国工程机械工业协会，发布了《工程机械行业“十三五”发展规划》。规划明确了“十三五”期间行业发展的指导思想是：
努力实现工程机械行业中高速增长和迈向中高端水平的“双目标”；加快实施工程机械行业产业和产品走出去战略，推进国际产能合作；实施“制造强国”战略，坚持创新驱动、质量为先、优化结构、绿色发展、人才为
