603880 沪市 南卫股份

 股票简称：南卫股份                                  股票代码：603880
  江苏南方卫材医药股份有限公司

                与

      国金证券股份有限公司

              关于

  江苏南方卫材医药股份有限公司

      公开发行可转换公司债券

      申请文件反馈意见回复

                保荐人（主承销商）

                          二〇二一年十月


          关于江苏南方卫材医药股份有限公司

      公开发行可转换公司债券申请文件反馈意见回复

中国证券监督管理委员会：

  2021 年 9 月 6 日，贵会就《江苏南方卫材医药股份有限公司公
开发行可转换公司债券申请文件》下发了《中国证监会行政许可项目审查一次反馈意见通知书》（212212 号）（以下简称“《反馈意见》”）。根据反馈意见的要求，国金证券股份有限公司（以下简称“国金证券”或“保荐机构”）本着勤勉尽责、诚实守信的原则，会同江苏南方卫材医药股份有限公司（以下简称“南卫股份”、“发行人”或“公司”）、江苏世纪同仁律师事务所（以下简称“发行人律师”）就反馈意见所提问题逐条进行了认真分析及讨论，对相关事项进行了核查并发表意见，并对相关申请文件进行了相应的补充、修订和说明，现回复如下，请予以审核。

  说明：

  一、如无特别说明，本回复中所用的术语、名称、简称与《江苏南方卫材医药股份有限公司公开发行可转换公司债券募集说明书》中的相同。

  二、本回复中部分合计数与各加数直接相加之和在尾数上有差异，这些差异是四舍五入造成。

  三、涉及募集说明书补充披露的内容已用楷体加粗标明。


                目 录

  1.申请人本次公开发行可转债拟募集资金 2.5 亿元，用于年产 30 亿只丁腈
  手套产业化项目（一期）以及补充流动资金。 请申请人补充说明并披露：（1）
  本次募投项目具体投资数额安排明细，投资数额的测算依据和测算过程，各
  项投资构成是否属于资本性支出，是否使用募集资金投入；（2）本次募投项
  目目前进展情况、预计进度安排及资金的预计使用进度，是否存在置换董事
  会前投入的情形；（3）本次募投项目新能产能规模合理性及新增产能消化措
  施；（4）本次募投项目预计效益情况，效益测算依据、测算过程，效益测算

  是否谨慎。请保荐机构发表核查意见。...... 5
  2.请申请人说明报告期至今，公司实施或拟实施的财务性投资及类金融业务
  的具体情况，并结合公司主营业务，说明公司最近一期末是否持有金额较大、
  期限较长的财务性投资（包括类金融业务）情形，同时对比目前财务性投资
  总额与本次募集资金规模和公司净资产水平说明本次募集资金量的必要性。

  请保荐机构发表核查意见。...... 24
  3.申请人报告期各期末应收账款和应收票据余额较高。请申请人补充说明：
  （1）报告期各期末应收账款和应收票据余额较高的原因及合理性，信用政
  策与同行业是否存在较大差异，是否存在放宽信用政策情形；（2）结合账龄、
  期后回款及坏账核销情况、同行业可比公司情况等说明应收账款坏账准备计

  提是否充分。请保荐机构发表核查意见。...... 34
  4.申请人报告期各期末存货余额较高且增长较快。 请申请人补充说明：（1）
  报告期各期末存货余额较高且增长较快的原因及合理性，是否与同行业可比
  公司情况相一致，是否存在库存积压情况；（2）结合库龄、期后销售及同行
  业可比公司情况说 明存货跌价准备计提是否充分。请保荐机构发表核查意

  见。...... 45
  5.申请人存在重大未决诉讼。请申请人结合上述诉讼进展情况补充说明预计

  负债计提情况，计提是否充分。请保荐机构发表核查意见。...... 51
  6.请发行人结合质押的原因及合理性、质押资金具体用途、约定的质权实现

  情形、控股股东和实际控制人的财务状况和清偿能力、股价变动情况等情况，
  披露是否存在较大的平仓风险，是否可能导致实际控制人发生变更，以及控
  股股东、实际控制人维持控制权稳定性的相关措施。请保荐机构和律师进行

  核查并发表意见。...... 56
  7.请发行人补充说明并披露，上市公司持股 5%以上股东或董事 监事、高管，
  是否参与本次可转债发行认购；若是，在本次可转债认 购前后六个月内是
  否存在减持上市公司股份或已发行可转债的计划 或者安排，若无，请出具

  承诺并披露。请保荐机构及律师发表核查意见。...... 66
  8.请发行人说明发行人及控股、参股子公司是否从事房地产业务请保荐机构

  和律师核查并发表意见。...... 68
  9.请发行人对比分析 2021 年 1-6 月经营业绩较前期同期的变动情况，请保

  荐机构核查并发表意见。 ...... 76
  10.公司前次募集资金投资项目“新建医用胶粘敷料生产项目”已于 2019 年
  10 月部分达到可使用状态，目前实际实现效益未达到预计效益的原因及合理
  性，与同行业的比较情况；前次募集资金投资项目“营销体系建设及品牌推
  广项目”，至今未投资开展的原因，该项目募集资金未来使用规划、准备工

  作、使用时间进度情况。 ...... 78

  1.申请人本次公开发行可转债拟募集资金 2.5 亿元，用于年产30 亿只丁腈手套产业化项目（一期）以及补充流动资金。 请申请人补充说明并披露：（1）本次募投项目具体投资数额安排明细，投资数额的测算依据和测算过程，各项投资构成是否属于资本性支出，是否使用募集资金投入；（2）本次募投项目目前进展情况、预计进度安排及资金的预计使用进度，是否存在置换董事会前投入的情形；（3）本次募投项目新能产能规模合理性及新增产能消化措施；（4）本次募投项目预计效益情况，效益测算依据、测算过程，效益测算是否谨慎。请保荐机构发表核查意见。

  【回复】

  一、本次募投项目具体投资数额安排明细，投资数额的测算依据和测算过程，各项投资构成是否属于资本性支出，是否使用募集资金投入

    （一）本次募投项目建设概要

  本次拟通过公开发行可转换公司债券方式募集资金不超过25,000万元（含），扣除发行费用后，募集资金净额拟投入以下项目：

                                                                    单位：万元

 序号              项目名称                总投资金额      拟使用募集资金

  1    年产 30 亿只丁腈手套产业化项目（一        42,198.95          22,000.00
      期）

  2    补充流动资金                                3,000.00            3,000.00

                  合计                          45,198.95          25,000.00

    （二）募集资金投资数额安排明细、测算依据和测算过程

    1、年产 30 亿只丁腈手套产业化项目（一期）

  发行人已于《募集说明书》“第八节 本次募集资金运用”之“二、本次募集
 资金投资项目的基本情况”之“（一）年产 30 亿只丁腈手套产业化项目（一期）” 之“6、项目投资概算和资本性支出情况”中补充披露如下：

    “（1）项目投资概算情况

    ……

                                                                    单位：万元

序  工程及费用名  设备购置及  建筑工程  其他费用    合计      占比    资本性
号        称          安装                                                    支出

一  工程费用

 1  建筑费用                      9,925.30                9,925.30  23.52%  是

    设备购置及安装                                                56.10%  是
 2  费用              23,672.50                          23,672.50

    小计              23,672.50    9,925.30              33,597.80  79.62%

二  其它费用

 1  建设单位管理费                              411.98      411.98    0.98%  否

 2  建设单位监理费                              409.25      409.25    0.97%  否

12  联合试运转费                                118.28      118.28    0.28%  否

    小计                                        939.50      939.50    2.23%

三  预备费

 1  基本预备费用                              1,726.87    1,726.87    4.09%  否

 2  涨价预备费用                                                -            否

    小计                                      1,726.87    1,726.87    4.09%

    合 计 （ 建 设 投

    资）              23,672.50    9,925.30    2,666.37    36,264.17  85.94%

四  铺底流动资金                              5,934.78    5,934.78  14.06%  否

五  总投资            23,672.50    9,925.30    8,601.15    42,198.95  100.00%

    ①建筑工程费用测算明细

    建筑工程费用测算逻辑为建筑物的建筑面积与工程费用的乘积，本项目主 体工程、辅助工程、公用工程的投资明细如下：

  序号      建筑物名称      建筑面积（平方米）    工程费用      总计（万元）
                                                （元/平方米）

    1        主体工程              37,608.75                        7,555.30

  1.1      1#生产车间            24,661.25          2,000.00      4,932.25

  1.2      2#生产车间            11,036.25          2,000.00      2,207.25


 序号      建筑物名称      建筑面积（平方米）    工程费用      总计（万元）