600845 沪市 宝信软件

      上市公司并购重组财务顾问专业意见附表

            第 3 号——发行股份购买资产

上市公司名称      上海宝信软件股份有限公司    财务顾问名称    浙商证券股份有限公司

证券简称              宝信软件 宝信 B        证券代码          A600845 B900926

购买资产类型  完整经营性资产 ■  不构成完整经营性资产 □

交易对方      马钢集团、马钢投资、基石基金、苏盐基金和北京四方等 5 名飞马智科的股东

交易对方是否

为上市公司控          是□    否■          是否构成关联交易      是 ■    否 □
股股东

上市公司控制        是 □    否 ■        交易完成后是否触发    是 □    否 ■
权是否变更                                    要约收购义务

                  上市公司拟以发 A 股普通股及支付现金相结合的方式购买交易对方马钢集团、
方案简介      马钢投资、基石基金、苏盐基金、北京四方持有的飞马智科信息技术股份有限公司
              75.73%股权。其中，飞马智科 75.73%的股份交易作价为 82,317.21 万元。

 序号                    核查事项                    核查意见        备注与说明

                                                      是    否

一、上市公司是否符合发行股份购买资产条件

        本次交易是否有利于提高上市公司资产质量、改  是

        善公司财务状况和增强持续盈利能力

                                                                  本次交易完成后，上市公
                                                                  司原有业务不会新增关
                                                                  联交易，标的公司不会新
                                                                  增关联交易。因标的公司
                                                                  关联交易占比较高，预计
  1.1    是否有利于上市公司减少关联交易和避免同业竞              本次交易完成后，短期内
        争，增强独立性                              是        上市公司关联销售占比
                                                                  将有所提高。但随着上市
                                                                  公司及标的公司在集团
                                                                  外钢铁市场和非钢领域
                                                                  的拓展，特别是 IDC 业务
                                                                  的发展，关联交易占比将
                                                                  逐步降低。

        上市公司最近一年及一期财务会计报告是否被注  是

  1.2    册会计师出具无保留意见审计报告

        被出具保留意见、否定意见或者无法表示意见的                      不适用

        审计报告的，注册会计师是否专项核查确认


        该保留意见、否定意见或者无法表示意见所涉及

        事项的重大影响是否已经消除或者将通过本次交                      不适用
        易予以消除

        上市公司发行股份所购买的资产，是否为权属清

  1.3    晰的经营性资产，并能在约定期限内办理完毕权  是

        属转移手续

  1.4    是否符合《上市公司证券发行管理办法》第三十  是

        九条的规定

二、交易对方的情况

  2.1    交易对方的基本情况

        交易对方的名称、企业性质、注册地、主要办公

 2.1.1  地点、法定代表人、税务登记证号码与实际情况  是

        是否相符

 2.1.2  交易对方是否无影响其存续的因素              是

 2.1.3  交易对方为自然人的，是否未取得其他国家或者                      不适用
        地区的永久居留权或者护照

 2.1.4  交易对方阐述的历史沿革是否真实、准确、完整，  是

        不存在任何虚假披露

  2.2    交易对方的控制权结构

 2.2.1  交易对方披露的产权及控制关系是否全面、完整、  是

        真实

        如交易对方成立不足一年或没有开展实际业务，

 2.2.2  是否已核查交易对方的控股股东或者实际控制人                      不适用
        的情况

 2.2.3  是否已核查交易对方的主要股东及其他管理人的  是

        基本情况

  2.3    交易对方的实力

 2.3.1  是否已核查交易对方从事的主要业务、行业经验、  是

        经营成果及在行业中的地位

 2.3.2  是否已核查交易对方的主要业务发展状况        是

 2.3.3  是否已核查交易对方的财务状况，包括资产负债  是

        情况、经营成果和现金流量情况等

  2.4    交易对方的资信情况

        交易对方及其高级管理人员、交易对方的实际控

        制人及其高级管理人员最近 5 年内是否未受到过

        行政处罚（不包括证券市场以外的处罚）、刑事处  是

 2.4.1  罚或者涉及与经济纠纷有关的重大民事诉讼或者

        仲裁

        交易对方及高级管理人员最近 5 年内是否未受到  是

        与证券市场无关的行政处罚


                                                                  截至 2020 年 9 月 30 日，
                                                                  马钢集团持有马钢股份
        交易对方是否未控制其他上市公司                    否    （600808.SH）45.54%的
 2.4.2                                                            股份，为马钢股份的控股
                                                                  股东。

        如控制其他上市公司的，该上市公司的合规运作

        情况，是否不存在控股股东资金占用、违规担保  是

        等问题

 2.4.3  交易对方是否不存在其他不良记录              是

  2.5    交易对方与上市公司之间的关系

                                                                  马钢集团、马钢投资与上
 2.5.1  交易对方与上市公司之间是否不存在关联关系            否    市公司均为中国宝武控
                                                                  制的下属企业，与上市公
                                                                  司之间存在关联关系。

 2.5.2  交易对方是否未向上市公司推荐董事或者高级管  是

        理人员的情况

  2.6    交易对方是否承诺在限定期限内不以任何形式转  是

        让其所持股份

  2.7    交易对方是否不存在为他人代为持有股份的情形  是

三、上市公司定向发行所购买资产的情况

        购买资产所属行业是否符合国家产业政策鼓励范  是

  3.1    围

        若不属于，是否不存在影响行业发展的重大政策                      不适用

        因素

  3.2    购买资产的经营状况

 3.2.1  购买的资产及业务在最近 3 年内是否有确定的持  是

        续经营记录

 3.2.2  交易对方披露的取得并经营该项资产或业务的时  是

        间是否真实

 3.2.3  购买资产最近 3 年是否不存在重大违法违规行为  是

  3.3    购买资产的财务状况

 3.3.1  该项资产是否具有持续盈利能力                是

 3.3.2  收入和利润中是否不包含较大比例（如 30%以上）  是

        的非经常性损益

 3.3.3  是否不涉及将导致上市公司财务风险增加且数额  是

        较大的异常应收或应付账款

 3.3.4  交易完成后是否未导致上市公司的负债比例过大  是

        （如超过 70%），属于特殊行业的应在备注中说明

        交易完成后上市公司是否不存在将承担重大担保

 3.3.5  或其他连带责任，以及其他或有风险            是


 3.3.6  相关资产或业务是否不存在财务会计文件虚假记  是

        载；或者其他重大违法行为

 3.4    购买资产的权属状况

 3.4.1  如不构成完整经营性资产                                          不适用

3.4.1.1  权属是否清晰