证券代码：600486 证券简称：扬农化工 上市地点：上海证券交易所
江苏扬农化工股份有限公司
重大资产购买暨关联交易报告书(草案)
（修订稿）摘要
交易对方： 住所及通讯地址：
中化国际(控股)股份有限公司上海市浦东新区自由贸易试验区长清北路
233号12层
独立财务顾问：
签署日期：二〇一九年七月
目 录
目 录.............................................................1
交易各方声明.......................................................3
一、上市公司及全体董事、监事、高级管理人员声明..................................... 3
二、交易对方声明................................................................................................. 4
三、中介机构声明................................................................................................. 4
重大事项提示.......................................................5
一、本次交易方案概述......................................................................................... 5
二、本次交易构成重大资产重组、构成关联交易、不构成重组上市............. 5
三、本次交易的支付方式..................................................................................... 6
四、标的资产的估值情况..................................................................................... 6
五、本次交易的业绩承诺及利润补偿................................................................. 7
六、本次交易对上市公司的影响......................................................................... 9
七、本次交易履行程序的相关说明................................................................... 10
八、本次交易相关方作出的重要承诺............................................................... 12
九、上市公司控股股东及实际控制人关于本次重组的原则性意见与上市公司
控股股东及实际控制人、全体董事、监事、高级管理人员自本次重组董事会
决议之日起至实施完毕期间的股份减持计划................................................... 18
十、本次交易对中小投资者权益保护的安排................................................... 18
十一、独立财务顾问的保荐机构资格............................................................... 21
重大风险提示......................................................22
一、本次交易相关风险....................................................................................... 22
二、交易标的经营风险....................................................................................... 28
三、上市公司财务风险....................................................................................... 33
四、其他风险....................................................................................................... 35
释 义............................................................36
第一节 本次交易概况..............................................40
一、本次交易的背景及目的............................................................................... 40
二、本次交易已履行及尚需履行的决策和审批程序....................................... 42
三、本次交易的具体方案................................................................................... 43
四、本次交易对上市公司的影响....................................................................... 48
五、本次交易对上市公司关联交易影响........................................................... 50
六、本次交易对上市公司同业竞争影响........................................................... 50
七、本次交易构成重大资产重组....................................................................... 50
八、本次交易不构成重组上市........................................................................... 51
九、本次交易对中小投资者权益保护的安排................................................... 51
第二节 备查文件..................................................55
一、备查文件....................................................................................................... 55
二、查阅方式....................................................................................................... 55
交易各方声明
一、上市公司及全体董事、监事、高级管理人员声明
上市公司及其董事、监事及高管人员保证本报告书的内容真实、准确和完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其虚假记载、误导性陈述或重大遗漏承担个别和连带的法律责任。
公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证本报告书中财务会计报告真实、准确、完整。
本次交易尚需取得有关审批机关的批准和核准。中国证监会、上海证券交易所对于本次交易相关事项所做的任何决定或意见，均不表明其对公司股票的价值或投资者的收益作出实质性判断或保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。
上市公司承诺不存在泄漏本次交易内幕信息以及利用本次交易信息进行内幕交易的情形。
本报告书是公司董事会对本次交易的说明，任何与之相反的声明均属不实陈述。请全体股东及其他公众投资者认真阅读有关本次交易的全部信息披露文件，以做出谨慎的投资决策。公司将根据本次交易的进展情况，及时披露相关信息，提请股东及其他投资者注意。
本次重大资产重组完成后，公司经营与收益的变化，由公司自行负责；因本次重大资产重组引致的投资风险，由投资者自行负责。
投资者在评价公司本次收购事项时，除本报告书的内容和与本报告书同时披露的相关文件外，还应特别认真地考虑本报告书披露的各项风险因素。投资者若对本报告书存有任何疑问，应咨询自己的股票经纪人、律师、专业会计师或其他专业顾问。
二、交易对方声明
交易对方中化国际针对本次交易做出如下声明与承诺：
“本公司已根据扬农化工及为本次重大资产重组提供审计、评估、法律及财务顾问专业服务的中介机构的尽职调查清单，向其提供了本公司有关本次重大资产重组的相关信息和文件（包括但不限于原始书面材料、副本材料或口头证言等），本公司保证所提供的文件资料的副本或复印件与正本或原件一致，且该等文件资料的签字与印章都是真实的，该等文件的签署人已经合法授权并有效签署该文件；保证所提供信息和文件的真实性、准确性和完整性，保证不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。
本公司保证将及时向扬农化工提供本次重大资产重组的相关信息，并保证所提供的信息真实、准确、完整，如因提供的信息存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，给扬农化工或者投资者造成损失的，将根据《上市公司重大资产重组管理办法》第二十六条依法承担赔偿责任。
如违反上述承诺及声明，本公司将承担相应的法律责任。”
三、中介机构声明
本次上市公司重大资产购买暨关联交易的独立财务顾问华泰联合证券有限责任公司、会计师事务所安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）、德勤华永会计师事务所（特殊普通合伙）和苏亚金诚会计师事务所（特殊普通合伙）、资产评估机构上海东洲资产评估有限公司、法律服务机构江苏泰和律师事务所（以下合称“中介机构”）保证披露文件的真实、准确、完整。
本次交易的中介机构承诺如本次重组申请文件存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，相关中介机构未能勤勉尽责的，将承担相应的法律责任。
重大事项提示
提醒投资者认真阅读本报告书全文，并特别注意下列事项（本部分引用的简称见本报告书“释义”）：
