常州市建筑科学研究院集团股份有限公司
首次公开发行股票并在创业板上市
投资风险特别公告
保荐机构（主承销商）：东吴证券股份有限公司
常州市建筑科学研究院集团股份有限公司（以下简称“建科股份”、“发行人”或“公司”）首次公开发行不超过4,500万股人民币普通股（A股）（以下简称“本次发行”）的申请已经深圳证券交易所（以下简称“贵所”、“深交所”）创业板上市委员会审议通过，并已经中国证券监督管理委员会（以下简称“中国证监会”）证监许可[2022]920号文予以注册。
经发行人、保荐机构（主承销商）东吴证券股份有限公司（以下简称“东吴证券”、“保荐机构”、“保荐机构（主承销商）”）协商决定，本次发行数量为4,500万股，全部为公开发行新股，发行人股东不进行老股转让。本次发行的股票拟在深交所创业板上市。
本次发行适用于2021年9月18日中国证监会发布的《创业板首次公开发行证券发行与承销特别规定》（证监会公告[2021]21号）、深交所发布的《深圳证券交易所创业板首次公开发行证券发行与承销业务实施细则（2021年修订）》（深证上[2021]919号）、中国证券业协会发布的《注册制下首次公开发行股票承销规范》（中证协发[2021]213号），请投资者关注相关规定的变化，关注投资风险，审慎研判发行定价的合理性，理性做出投资决策。
发行人、主承销商特别提请投资者关注以下内容：
1. 初步询价结束后，发行人和主承销商按照《常州市建筑科学研究院集团股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市初步询价及推介公告》（以下简称“《初步询价及推介公告》”）中规定的剔除规则，在剔除不符合要求投资者报价的初步询价结果后，将拟申购价格高于47.83元/股（不含47.83元/股）的配售对象全部剔除；将拟申购价格为47.83元/股，且申购数量小于等于810万股的配售对象全部剔除。以上过程共剔除131个配售对象，对应剔除的拟申购数量合计86,720万股，占本次初步询价剔除无效报价后拟申购总量8,649,890万股的1.0026%。剔除部分不得参与网下及网上申购。
2. 发行人、主承销商根据初步询价结果，在剔除最高报价部分后，综合考虑有效认购倍数、发行人基本面、所处行业、可比公司估值水平、市场环境、募集资金需求及承销风险等因素，协商确定本次发行价格为42.05元/股，网下发行不再进行累计投标询价。
投资者请按此价格在2022年8月19日（T日）进行网上和网下申购，申购时无需缴付申购资金。本次网下发行申购日与网上申购日同为2022年8月19日（T日），其中，网下申购时间为9:30-15:00，网上申购时间为9:15-11:30、13:00-15:00。
3. 发行人和主承销商协商确定的发行价格为42.05元/股，本次发行的发行价
格不超过剔除最高报价后网下投资者报价的中位数和加权平均数以及剔除最高报价后通过公开募集方式设立的证券投资基金（以下简称“公募基金”）、全国社会保障基金（以下简称“社保基金”）、基本养老保险基金（以下简称“养老金”）、根据《企业年金基金管理办法》设立的企业年金基金（以下简称“企业年金基金”）和符合《保险资金运用管理办法》等规定的保险资金（以下简称“保险资金”）报价中位数、加权平均数孰低值，故保荐机构相关子公司无需参与本次战略配售。
本次发行的战略配售最终由其他战略投资者组成。本次发行初始战略配售发行数量为562.5000万股，占本次发行数量的12.50%。本次发行最终战略配售数量为190.2497万股，占本次发行数量的4.23%。初始战略配售与最终战略配售股数的差额372.2503万股将回拨至网下发行。
4. 本次发行最终采用向战略投资者定向配售、网下向符合条件的投资者询价配售（以下简称“网下发行”）和网上向持有深圳市场非限售A股股份及非限售存托凭证市值的社会公众投资者定价发行（以下简称“网上发行”）相结合的方式进行。
本次网下发行通过深交所网下发行电子平台进行；本次网上发行通过深交所交易系统，采用按市值申购定价发行方式进行。
5. 本次发行价格42.05元/股对应的市盈率为：
（1）36.91倍（每股收益按照2021年度经会计师事务所依据中国会计准则审计的扣除非经常性损益后归属于母公司股东净利润除以本次发行前总股本计算）；
（2）35.09倍（每股收益按照2021年度经会计师事务所依据中国会计准则审
计的扣除非经常性损益前归属于母公司股东净利润除以本次发行前总股本计 算）；
（3）49.22倍（每股收益按照2021年度经会计师事务所依据中国会计准则审 计的扣除非经常性损益后归属于母公司股东净利润除以本次发行后总股本计 算）；
（4）46.78倍（每股收益按照2021年度经会计师事务所依据中国会计准则审 计的扣除非经常性损益前归属于母公司股东净利润除以本次发行后总股本计 算）。
6. 本次发行价格为42.05/股，请投资者根据以下情况判断本次发行定价的合
理性。
（1）根据中国证监会《上市公司行业分类指引》（2012年修订），公司所 属行业为M74 “专业技术服务业”和C30 “非金属矿物制品业”，截至2022年8月16 日（T-3日），中证指数有限公司发布的行业最近一个月平均静态市盈率分别为 31.51倍和14.78倍。
本次发行价格42.05元/股对应的发行人2021年经审计扣除非经常性损益前 后孰低的摊薄后市盈率为49.22倍，高于中证指数有限公司2022年8月16日（T-3 日）发布的M74“专业技术服务业”和C30“非金属矿物制品业”行业最近一个 月平均静态市盈率，低于同行业可比公司2021年扣非后静态市盈率的算数平均 值，存在未来发行人股价下跌给投资者带来损失的风险。发行人和主承销商提 请投资者关注投资风险，审慎研判发行定价的合理性，理性做出投资决策。
（2）截至2022年8月16日（T-3日），可比上市公司估值水平如下：
T-3日股票 2021年 2021年 2021年扣 2021年扣
证券代码 证券简称 收盘价 扣非前EPS 扣非后EPS 非前市盈 非后市盈
（元/股） （元/股） （元/股） 率（倍） 率（倍）
300675.SZ 建科院 15.27 0.3035 0.1986 50.31 76.89
603183.SH 建研院 4.72 0.2772 0.2623 17.03 17.99
300012.SZ 华测检测 20.89 0.4440 0.3848 47.05 54.29
002967.SZ 广电计量 23.63 0.3167 0.2423 74.61 97.52
603060.SH 国检集团 12.71 0.3489 0.3017 36.43 42.13
300887.SZ 谱尼测试 44.56 0.7675 0.6627 58.06 67.24
002398.SZ 垒知集团 6.53 0.3794 0.3353 17.21 19.48
T-3日股票 2021年 2021年 2021年扣 2021年扣
证券代码 证券简称 收盘价 扣非前EPS 扣非后EPS 非前市盈 非后市盈
（元/股） （元/股） （元/股） 率（倍） 率（倍）
603916.SH 苏博特 22.24 1.2677 1.2149 17.54 18.31
平均值 39.78 49.23
数据来源：wind，数据截至2022年8月16日（T-3日）
注1：市盈率计算如存在尾数差异，为四舍五入造成；
注2：2021年扣非前/后EPS=2021年扣除非经常性损益前/后归母净利润/T-3日总股本。
相较于可比公司，公司在技术研发能力、专业品牌及客户服务、跨区域、跨 领域的全国化经营布局、资质、历史悠久深厚的企业文化等方面具有一定的优势：
①在技术研发能力方面，公司长期以来一直坚持推动建设行业技术进步，持 续围绕智慧检测与健康建筑、质量咨询与检测诊断处理、工程安全与防灾减灾、 低碳环保与绿色节能、城市更新与加固改造五大方向的应用科学开展研发工作。 公司一批科技成果被广泛应用于包括汶川地震以及2009-2010全国中小学校舍的 安全排查、青奥会场馆以及天津海河大桥钢结构检测、大理至南涧高速公路的检 测试验、新疆老君庙风区风力发电项目的安全鉴定、常杭州地铁四号线以及苏州 相城春申湖隧道监测等各领域和各区域项目。近十年来，公司主编、参编标准共 计42项，在编各类标准近58项，承担了国家、省、市级科研项目47项。截至目前， 公司拥有有效发明专利77项，实用新型专利225项，外观设计专利1项。软件著作 权登记证书29件。
②在专业品牌及客户服务方面，公司被江苏省建筑行业协会评为江苏省工程 建设优秀质量管理小组活动成果优秀奖，并获评为全国建设工程质量检测行业先 进单位。公司在生产组织调配、产品质量控制、售后服务保障等各个环节均积累 了丰富的运作和管理经验，与客户建立了良好而稳固的长期合作关系，并树立了 专业的区域品牌形象。合作客户资源涵盖中国建筑、中国中铁、中国铁建、中国 电建等央企，中国建筑科学研究院、中国铁道科学研究院等科研院所，大型国有 企业以及各级政府平台公司与政府监管部门、公共服务机构，天合光能、维尔利 等实体经济上市公司。优质客户资源的持续积累、较强的客户服务能力以及由此 建立的专业品牌优势，有助于公司在未来市场竞争中确立突出的先发优势。
③在跨区域、跨领域的全国化经营布局方面，经过多年的积累和沉淀，公司 已从传统的房屋建筑相关技术服务不断拓展延伸至更多业务领域，包括市政、水
利、港口、铁路、桥梁、交通、轨道、机场、环保等方面。更多的业务领域使得公司业务区域逐步走出常州、跨出江苏，向着“全国化战略布局”发展。目前公司在全国设有多个分支机构，经营区域已拓展至北京、上海、江苏、浙江、江西、安徽、河南、山东、云南等全国数个省市地区，并面向越南等周边国际市场。
④在资质方面，公司经过多年积累现已取得大量的专业资质并在区域市场内处于市场领先地位。公司国家认可的检验检测服业务资质的获取，包括检验检测机构资质认定（CMA资质）、实验室认可（CNAS认可）、认证、司法鉴定等，涉及建设、交通、水利、铁路、勘察、人防、防雷、消防等多行业的资质。较为全面完备的资质和认可体系是公司竞争优势的体现，可以为不同领域、不同区域的客户提供全面技术服务，为公司全面开拓市场提供了强有力的资质保证。
⑤在历史悠久深厚的企业文化方面，公司历经数十载的沉淀，形成了具有自身特点的文化特色，以“构建美好家园”为企业使命，以“共商共建共享”为事业发展的合作宗旨，以“一体多元、科技领先、持续发展
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