浙江本立科技股份有限公司
首次公开发行股票并在创业板上市投资风险特别公告
保荐机构（主承销商）：长城证券股份有限公司
特别提示
浙江本立科技股份有限公司（以下简称“本立科技”或“发行人”）首次公开发行股票并在创业板上市申请已经深圳证券交易所（以下简称“深交所”）创业板上市委员会审议通过，并获中国证券监督管理委员会（以下简称“中国证监会”）证监许可[2021]2601号文予以注册。
本次发行的股票拟在深交所创业板上市。本次发行采用网上按市值申购向持有深圳市场非限售A股股份和非限售存托凭证市值的投资者直接定价发行（以下简称“网上发行”）的方式，全部为新股，不转让老股。本次发行中网上发行1,768万股，占本次发行总量的100%。
本次发行的保荐机构（主承销商）为长城证券股份有限公司（以下简称“长城证券”或“保荐机构（主承销商）”）。本次发行将于2021年9月2日（T日）通过深交所交易系统实施。发行人、保荐机构（主承销商）特别提请投资者关注以下内容：
1、敬请投资者重点关注本次发行流程、申购、缴款及弃购股份处理等环节，具体内容如下：
（1）本次发行采用直接定价方式，全部股份通过网上向持有深圳市场非限售A股股份和非限售存托凭证市值的投资者发行，不进行网下询价和配售。
（2）本次发行价格为42.50元/股。该价格对应的发行人2020年扣除非经常性损益前后孰低的净利润摊薄后市盈率为33.54倍，不超过中证指数有限公司发布的行业最近一个月静态平均市盈率45.14倍（截至2021年8月30日（T-3日））。
（3）投资者据此价格在T日（2021年9月2日）通过深交所交易系统并采用网上按市值申购方式进行申购。申购时无需缴付申购资金。网上申购时间为
9:15-11:30，13:00-15:00。
（4）网上投资者应当自主表达申购意向，不得全权委托证券公司代其进行
新股申购。
（5）投资者申购新股摇号中签后，应依据2021年9月6日（T+2日）公告的《浙江本立科技股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市网上摇号中签结果公告》履行缴款义务。T+2日日终，中签投资者应确保其资金账户有足额的新股认购资金，不足部分视为放弃认购，由此产生的后果及相关法律责任，由投资者自行承担。投资者款项划付需遵守所在证券公司的相关规定。
中签投资者放弃认购的股份和中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司（以下简称“中国结算深圳分公司”）无效处理的股份由保荐机构（主承销商）包销。网上投资者缴款认购的股份数量不足本次公开发行数量的70%时，发行人和保荐机构（主承销商）将中止发行，并就中止发行的原因和后续安排进行信息披露。
（6）网上投资者连续12个月内累计出现3次中签后未足额缴款的情形时，自结算参与人最近一次申报其放弃认购的次日起6个月（按180个自然日计算，含次日）内不得参与新股、存托凭证、可转换公司债券、可交换公司债券的网上申购。
2、中国证监会、深交所、其他政府部门对本次发行所做的任何决定或意见，均不表明其对发行人股票的投资价值或投资者的收益做出实质性判断或者保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。请投资者关注投资风险，审慎研判发行定价的合理性，理性做出投资决策。
3、本次发行后拟在创业板市场上市，该市场具有较高的投资风险。创业板公司具有业绩不稳定、经营风险高、退市风险大等特点，投资者面临较大的市场风险。投资者应充分了解创业板市场的投资风险及发行人所披露的风险因素，审慎作出投资决定。创业板市场在制度与规则方面与主板市场存在一定差异，包括但不限于发行上市条件、信息披露规则、退市制度设计等，这些差异若认知不到位，可能给投资者造成投资风险。
4、拟参与本次发行申购的投资者，须认真阅读2021年8月31日（T-2日）披露于中国证监会指定网站(巨潮资讯网，网址www.cninfo.com.cn；中证网，网址www.cs.com.cn；中国证券网，网址www.cnstock.com；证券时报网，网址www.stcn.com；证券日报网，网址www.zqrb.cn；经济参考网，www.jjckb.cn)的招股说明书全文，特别是其中的“重大事项提示”及“风险因素”章节，充分了解发
行人的各项风险因素，自行判断其经营状况及投资价值，并审慎做出投资决策。发行人受到政治、经济、行业及经营管理水平的影响，经营状况可能会发生变化，由此可能导致的投资风险应由投资者自行承担。
5、本次网上发行的股票无流通限制及锁定安排，自本次发行的股票在深交所上市之日起开始流通。请投资者务必注意由于上市首日股票流通量增加导致的投资风险。
本次发行前的股份有限售期，有关限售承诺及限售期安排详见招股说明书。上述股份限售安排系相关股东基于公司治理需要及经营管理的稳定性，根据相关法律、法规做出的自愿承诺。
6、本次发行价格为42.50元/股，请投资者根据以下情况判断本次发行定价的合理性。
（1）与行业市盈率比较
根据中国证监会颁布的《上市公司行业分类指引》（2012 年修订），发行人
所属行业为“化学原料及化学制品制造业”（C26）。截至 2021 年 8 月 30 日，中证
指数有限公司发布的行业最近一个月静态平均市盈率为 45.14 倍。
本次股票发行价格 42.50 元/股对应的发行人 2020 年扣除非经常性损益前后
孰低的净利润摊薄后市盈率为 33.54 倍，低于 2021 年 8 月 30 日中证指数有限公
司发布的行业近一个月静态平均市盈率。
（2）与招股说明书同行业可比上市公司比较
T-3 日（含当 2020 年扣非 2020 年扣非 对应的静 对应的静态市
公司简称及 日）前 20 个 前 EPS（元/ 后 EPS（元/ 态市盈率 盈率（倍，扣
证券代码 交易日均价 股） 股） （倍，扣非 非后）
（元/股） 前）
中欣氟材
（002915. 25.43 0.5697 0.5465 44.64 46.53
SZ）
永太科技
（002326. 36.04 0.1369 0.0082 263.26 4395.12
SZ）
新化股份
（603867. 30.60 1.4588 1.2785 20.98 23.93
SH）
利安隆 39.87 1.4292 1.4083 27.90 28.31
（300596.
T-3 日（含当 2020 年扣非 2020 年扣非 对应的静 对应的静态市
公司简称及 日）前 20 个 前 EPS（元/ 后 EPS（元/ 态市盈率 盈率（倍，扣
证券代码 交易日均价 股） 股） （倍，扣非 非后）
（元/股） 前）
SZ）
算术平均市盈率 89.19 1,123.47
算术平均市盈率（剔除永太科技后） 31.17 32.93
本立科技 - 1.2976 1.2672 32.75 33.54
数据来源：wind，数据截至 2021 年 8 月 30 日
注：①市盈率计算如存在尾数差异，为四舍五入造成；
②2020 年扣非前/后 EPS=2020 年扣除非经常性损益前/后归母净利润/T-3 日总股本；
③发行人招股说明书列示的可比公司中，联盛化学已于 2020 年 8 月从全国中小企业股
权转让系统有限责任公司（以下简称“全国股转公司”）中摘牌，合佳医药（838641.OC）因
向全国股转公司申请股票公开发行并在精选层挂牌于 2020 年 11 月 5 日停牌，无最近可参考
的市盈率；吉泰股份（832834.OC）在全国股转公司交易不活跃，日均成交量和换手率均较低，未纳入可比公司估值水平对比。
本次发行价格 42.50 元/股对应的发行人 2020 年扣除非经常性损益前后孰低
的净利润摊薄后市盈率为 33.54 倍，低于截至 2021 年 8 月 30 日同行业可比上市
公司 2020 年 EPS 对应的算术平均市盈率 1,123.47 倍，但如将永太科技（超过 100
倍）作为极值剔除，则发行人发行市盈率略高于同行业可比上市公司（剔除永太科技后）算术平均市盈率 32.93 倍。发行人和保荐机构（主承销商）提请投资者关注投资风险，审慎研判发行定价的合理性，理性做出投资决策。
（3）与其他细分领域可比上市公司比较
C26 行业中与发行人所处化工中间体细分领域相近的其他可比上市公司估
值情况如下：
2021年8月 对应的静态市盈率（倍）
证券简称及 30 日（含）
证券代码 从事业务及主要产品 前 20 个交
易日均价 扣非前 扣非后
（元/股）
创新农药中间体、医药中间体的
雅本化学 研发、生产和销售，主要产品为 5.58 33.39 37.27
（300261.SZ） 氯虫苯甲酰胺中间体、三氟苯嘧
啶中间体等
联化科技 医药及中间体 、农药及中间 24.51 205.62 358.86
（002250.SZ） 体 、精细与功能化学品的研发、
生产和销售，主要产品为抗真菌
医药中间体、杀虫剂原料药及中
间体等
新型电子化学品及功能材料的
新宙邦 研发、生产、销售和服务，主要
（300037.SZ） 产品包括电池化学品、有机氟化 111.8 88.70 95.44
学品、电容化学品、半导体化学
品
精细化工产品中的医药中间体、
亚太实业 农药中间体的研发、生产和销 4.76 85.46 820.69
（000691.SZ） 售，主要产品为吡啶类、MNO
及其他化工产品三类
信息材料产业、环保材料产业等
万润股份 研发、生产和销售，主要
查看PDF原文
