人人乐连锁商业集团股份有限公司董事会
关于
西安曲江文化产业投资（集团）有限公司
要约收购事宜
致全体股东的报告书
公司名称：人人乐连锁商业集团股份有限公司
公司住所：深圳市宝安区石岩街道洲石路北侧人人乐物流中心主楼二层股票简称：*ST 人乐
股票代码：002336
签署日期：二〇一九年十月
有关各方及联系方式
上市公司名称：人人乐连锁商业集团股份有限公司
注册地址：深圳市宝安区石岩街道洲石路北侧人人乐物流中心主楼二层联系人：蔡慧明
电话：0755-86058141
传真：0775-66633729
收购人名称：西安曲江文化产业投资（集团）有限公司
注册地址：西安曲江新区雁翔路3168号雁翔广场1号楼18、19、20层
独立财务顾问名称：安信证券股份有限公司
注册地址：深圳市福田区金田路4018号安联大厦35层、28层A02单元联系地址：上海市虹口区东大名路638号国投大厦
法人代表：王连志
联系人：任重、赵磊、徐洪飞
电话：021-3508 2126
传真：021-3508 2539
董事会报告书签署日期：二〇一九年十月十日
董事会声明
一、本公司全体董事确信本报告不存在任何虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性、完整性负个别的和连带的责任；
二、本公司全体董事已履行诚信义务，向股东所提出的建议是基于公司和全体股东的整体利益、客观审慎做出的；
三、本公司关联董事何金明、宋琦、何浩在审议本次要约收购相关事项时已予以回避，公司其他董事没有任何与本次要约收购的相关利益冲突。
目 录
有关各方及联系方式 ...... 2
董事会声明 ...... 3
目 录...... 4
释 义...... 5
第一节 序 言 ...... 6
第二节 公司基本情况 ...... 7
一、公司概况 ......7
二、公司股本情况 ......10
三、前次募集资金的使用情况 ......11
第三节 利益冲突...... 11
一、公司及其董事、监事、高级管理人员与收购人存在的关联关系 ......11
二、公司董事、监事、高级管理人员在本次要约收购报告书摘要公告之前 12
个月内持有收购人股份的情况 ......12
三、公司董事、监事、高级管理人员及其直系亲属在收购人及其关联企业任职
情况 ......12
四、公司董事、监事、高级管理人员与本次要约收购相关的利益冲突情况 . 12
五、公司董事、监事、高级管理人员及其直系亲属在本次要约收购报告书摘要
公告之日持有公司股份的情况及其在要约收购报告书摘要公告前六个月的交
易情况 ......13
六、董事会对其他情况的说明 ......13
第四节 董事会建议和声明...... 15
一、董事会对本次要约收购的调查情况 ......15
二、董事会建议 ......22
三、独立财务顾问建议 ......24
第五节 重大合同和交易事项...... 27
第六节 其他重大事项 ...... 29
一、其他应披露信息 ......29
二、董事会声明 ......30
三、独立董事声明 ......31
第七节 备查文件...... 32
在本报告书中，除非另有所指，下列词语具有以下含义：
人人乐、上市公司、公司、本公司 指 人人乐连锁商业集团股份有限公司
收购人、曲江文化 指 西安曲江文化产业投资（集团）有限公司
曲江文化协议受让控股股东浩明投资持有的上市公司 20%
本次交易 指 股权，同时获得浩明投资剩余上市公司 22.86%股权所对应
的表决权
本次要约收购、本次收购 指 收购人以要约价格向除浩明投资及其一致行动人之外的
人人乐股东进行的全面要约收购
要约收购报告书 指 人人乐连锁商业集团股份有限公司要约收购报告书
要约收购报告书摘要 指 人人乐连锁商业集团股份有限公司要约收购报告书摘要
《安信证券股份有限公司关于西安曲江文化产业投资（集
独立财务顾问报告 指 团）有限公司要约收购人人乐连锁商业集团股份有限公司
之独立财务顾问报告》
《人人乐连锁商业集团股份有限公司董事会关于西安曲
本报告书 指 江文化产业投资（集团）有限公司要约收购事宜致全体股
东的报告书》
中国证监会 指 中国证券监督管理委员会
交易所、深交所 指 深圳证券交易所
中登公司深圳分公司 指 中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司
曲江新区管委会 指 西安曲江新区管理委员会
曲江控股 指 西安曲江文化控股有限公司
浩明投资 指 深圳市浩明投资管理有限公司
浩明投资及其一致行动人 指 浩明投资、深圳市人人乐咨询服务有限公司、何金明
安信证券、独立财务顾问 指 安信证券股份有限公司
《公司章程》 指 《人人乐连锁商业集团股份有限公司章程》
《公司法》 指 《中华人民共和国公司法》
《证券法》 指 《中华人民共和国证券法》
《收购管理办法》 指 《上市公司收购管理办法》
《深交所上市规则》 指 《深圳证券交易所股票上市规则》
元、万元 指 人民币元、人民币万元
注：本报告书中若出现总数与各分项数值之和尾数不符的情况，均为四舍五入原因造成。
第一节 序 言
2019 年 7 月 24 日，人人乐公告要约收购提示性公告。2019 年 7 月 25 日，人人
乐收到了曲江文化就本次要约收购事宜出具的《人人乐连锁商业集团股份有限公司
要约收购报告书摘要》，公司于 2019 年 7 月 26 日公告了《要约收购报告书摘要》
以及《关于收到要约收购报告书摘要的提示性公告》。
2019 年 9 月 25 日，人人乐公告了《要约收购报告书》、《光大证券股份有限
公司关于西安曲江文化产业投资（集团）有限公司要约收购人人乐连锁商业集团股份有限公司之财务顾问报告》及《陕西丰瑞律师事务所关于<人人乐连锁商业集团股份有限公司要约收购报告书>之法律意见书》。
安信证券股份有限公司接受人人乐委托，担任本次要约收购的独立财务顾问，并出具独立财务顾问报告。
本次要约收购之相关各方当事人已承诺其所提供的为出具本报告书所需的全部材料和文件不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对全部材料和文件的真实性、准确性、完整性和实效性承担法律责任。
公司董事会的责任是按照行业公认的业务标准、道德规范和勤勉尽责的要求，本着客观公正的原则，在认真审阅相关资料和充分了解本次要约收购行为等审慎的尽职调查基础上发表意见，谨供投资者和有关各方参考。
第二节 公司基本情况
一、公司概况
（一）公司简介
公司名称 人人乐连锁商业集团股份有限公司
股票上市地点 深圳证券交易所
股票简称 *ST 人乐
股票代码 002336
统一社会信用代码 914403001924223896
注册资本 44,000 万元
法定代表人 何金明
注册地址 深圳市宝安区石岩街道洲石路北侧人人乐物流中心主楼二层
办公地址 深圳市宝安区石岩街道洲石路北侧人人乐物流中心主楼二层
邮编 518108
联系电话 0755-86058141
传真 0755-66633729
电子邮件 caihuiming@renren le.c n
公司网站 http://www.renrenle.cn
联系人 蔡慧明
农副产品的购销及其它国内商业、物资供销业（不含专营、专控、
专卖商品）；咨询管理服务（不含限制项目）。普通货运，货物
专用运输（集装箱运输，以上业务均不含危险物品运输）（证件
经营范围 有效期至 2014 年 9 月 30 日）；信息服务业务（仅限互联网信息
服务业务，不含新闻、出版、教育、医疗保健、药品、医疗器械、
电子公告以及其他按法律、法规规定需前置审批或专项审批的服
务项目，《增值电信业务经营许可证》有效期至 2016 年 10 月 11
日）；滋补药材销售。
（二）公司主营业务、最近三年及一期发展情况及主要会计数据和财务数据
1、公司的主营业务
公司的主营业务为商品零售连锁经营，通过自营大卖场、精品超市 Le super、
社区生活超市 Le life、社区生鲜超市 Le fresh、升级版人人乐、百货及购物中心，配合人人乐购商务平台、人人乐园 APP、人人乐拼团等公司自主研发的线上销售平台，
主要经营生鲜、食品、洗化、日杂、针纺、百货、家电等类别商品。
2、最近三年及一期的发展情况
针对消费者日趋复杂的消费需求，公司在新业态的研究方面更加侧重商品及服
务。不仅仅满足于消费者能够买到商品，更加重视消费过程中是否能够为消费者提
供更加丰富和高品质的商品，同时让消费者在购物体验方面提升效率和便利性。公
司不断向市场推出新的适合不同商圈消费群体的门店。
同时，公司在各个方面进行转型创新和经营变革，包括：全面推进数字化转型、
创新拓展消费渠道、门店结构优化调整、实施标杆化营运管理、深化品类供应链建
设、严格控制成本费用等。根据行业最新排名，公司获得 2018 年广东流通企业百强
第 21 名，2018 年广东企业
