宁波理工监测科技股份有限公司
（宁波保税区留学生创业园2 期4 号楼2 楼）
首次公开发行股票招股说明书
保荐人（主承销商）
中信证券股份有限公司
（广东省深圳市福田区深南大道7088 号招商银行大厦第A 层）宁波理工监测科技股份有限公司 招股说明书
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本次发行概况
发行股票类型……………......…....…………..……….…人民币普通股（A 股）
发行股数………………………….…...……………………………….1,670 万股
每股面值………….………………..…………………………...…人民币1.00 元
每股发行价格……..………………………………..……………….……40.00 元
预计发行日期…………………………..………………….…...2009 年12 月9 日
拟上市证券交易所……………..………………..………………深圳证券交易所
发行后总股本……………………..………..………………..…………6,670 万股
本次发行前股东所持股份的流通限制、股东对所持股份自愿锁定的承诺：
（1）公司控股股东天一世纪承诺：自公司股票上市之日起三十六个月内，
不转让或委托他人管理其持有的发行人股份，也不由公司回购其持有的股份；
（2）除控股股东外，公司其他股东均承诺：自公司股票上市之日起十二
个月内，不转让或委托他人管理其持有的公司股份，也不由公司回购其持有
的股份；
（3）公司董事林琳和李雪会、监事王伟敏还承诺：在前述承诺的基础上，
在其任职期间每年转让的股份不超过其直接持有公司股份总数的25%；且在
离职后半年内，不转让其直接持有的公司股份；
（4）公司实际控制人余艇、周方洁和刘笑梅承诺：自公司股票上市之日
起三十六个月内，不转让或委托他人管理其持有的天一世纪的股权，也不由
天一世纪收购该部分股权。
保荐人（主承销商）……………………………………中信证券股份有限公司
招股说明书签署日期…………………….……………………2009 年12 月7 日宁波理工监测科技股份有限公司 招股说明书
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重要声明
发行人及全体董事、监事、高级管理人员承诺招股说明书及其摘要不存在
虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别
和连带的法律责任。
公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证招股说明书及
其摘要中财务会计资料真实、完整。
中国证监会、其他政府部门对本次发行所做的任何决定或意见，均不表明
其对发行人股票的价值或投资者的收益作出实质性判断或者保证。任何与之相
反的声明均属虚假不实陈述。
根据《证券法》的规定，股票依法发行后，发行人经营与收益的变化，由
发行人自行负责，由此变化引致的投资风险，由投资者自行负责。
投资者若对本招股说明书及其摘要存在任何疑问，应咨询自己的股票经纪
人、律师、会计师或其他专业顾问。宁波理工监测科技股份有限公司 招股说明书
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重大事项提示
1、公司本次发行前总股本5,000 万股，本次拟发行1,670 万股，发行后总股
本为6,670 万股。上述股份均为流通股。
（1）公司控股股东天一世纪承诺：自公司股票上市之日起三十六个月内，
不转让或委托他人管理其持有的发行人股份，也不由公司回购其持有的股份；
（2）除控股股东外，公司其他股东均承诺：自公司股票上市之日起十二个
月内，不转让或委托他人管理其持有的公司股份，也不由公司回购其持有的股份；
（3）公司董事林琳和李雪会、监事王伟敏还承诺：在前述承诺的基础上，
在其任职期间每年转让的股份不超过其直接持有公司股份总数的25%；且在离职
后半年内，不转让其直接持有的公司股份；
（4）公司实际控制人余艇、周方洁和刘笑梅承诺：自公司股票上市之日起
三十六个月内，不转让或委托他人管理其持有的天一世纪的股权，也不由天一世
纪收购该部分股权。
2、根据公司2008 年度股东大会决议，本次公开发行前的滚存利润由发行后
的新老股东按持股比例共享。
3、公司及子公司作为软件企业或高新技术企业，按国家规定享受了企业所
得税和增值税税收优惠。2006 年度、2007 年度、2008 年度、2009 年1-6 月，公
司享受的税收优惠金额分别为939.27 万元、1,670.31 万元、1,584.32 万元和759.49
万元，占净利润的比例分别为23.92%、32.00%、33.59%和33.78%。若相关税收
优惠政策未来发生不利变化，公司盈利能力将受到一定程度的影响。
4、公司经营业绩具有明显的季节性波动特点。公司产品目前主要应用于电
力行业；电力用户一般都遵循比较严格的计划采购制度，预算约束比较强。电力
系统的投资立项申请集中在每年年底，投资立项审批则集中在第二年的三、四月
份，每年七、八、九三个月因“迎峰度夏”，很少安排现场施工，因此每年第四
季度为公司销售和回款的高峰期。
5、公司主导产品MGA 对经营业绩有重大影响。2006 年度、2007 年度、2008
年度、2009 年1-6 月，MGA 的销售收入占公司营业收入的比例分别为54.64%、
79.24%、80.11%和89.85%；MGA 的毛利占公司主营业务毛利总额的比例分别为宁波理工监测科技股份有限公司 招股说明书
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68.91%、85.40%、85.63%和91.93%；公司经营业绩依赖MGA。如果公司不能
保持MGA 在技术和市场方面的持续竞争优势，或者出现重大不利影响因素导致
市场需求下降，将会对经营业绩产生不利影响。
6、本次募集资金拟投资项目建成达产后，预计房屋建筑、机器设备、无形
资产及其他资产增加20,259 万元，年新增折旧和摊销合计1,673.89 万元。如果
行业环境或市场需求环境发生重大不利变化，募集资金项目无法实现预期收益，
则公司存在因固定资产折旧和无形资产摊销大幅增加而导致利润下滑的风险。
7、2008 年度，公司受国际金融危机影响较小，但由于南方雪灾、汶川地震
等突发性事件对电力行业项目施工进度产生的不利影响，以及国家在2008 年第
四季度出台增值税改革政策导致部分客户要求推迟执行已签合同，公司2008 年
度营业收入增幅仅为2.22%，而同期公司研发费用、销售费用有较大增长，从而
导致公司2008 年度的营业利润、净利润较2007 年度分别下降了17.68%和9.6%。
尽管公司2009 年订单较为饱满，1-6 月的营业收入和净利润分别较上年同期增长
了12.72%和49.95%，经营业绩已恢复增长态势，但仍无法避免突发因素对公司
经营业绩的不利影响。同时，研发费用和销售费用是为保持公司持续盈利能力的
必要支出，如果营业收入不能与研发费用和销售费用保持同步增长，将对公司经
营业绩产生不利影响。宁波理工监测科技股份有限公司 招股说明书
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目 录
第一节 释 义.......................................................................................................................................8
第二节 概 览.....................................................................................................................................12
一、公司简介...................................................................................................................................12
二、公司控股股东简介....................................................................................................................14
三、公司实际控制人简介................................................................................................................15
四、公司主要财务数据....................................................................................................................15
五、本次发行情况............................................................................................................................17
六、募集资金用途............................................................................................................................17
第三节 本次发行概况........................................................................................................................18
一、本次发行的基本情况................................................................................................................18
二、本次发行的有关当事人............................................................................................................19
三、发行人与本次发行当事人的关系.................................................................................
