中铁特货物流股份有限公司
首次公开发行股票初步询价结果及推迟发行公告
保荐人（主承销商）：中国国际金融股份有限公司
特别提示
中铁特货物流股份有限公司（以下简称“中铁特货”、“发行人”或“公司”）根据中国证券监督管理委员会（以下简称“中国证监会”）《关于进一步推进新股发行体制改革的意见》（以下简称“《意见》”）、《证券发行与承销管理办法》（证监会令〔第 144 号〕，以下简称“《管理办法》”）、《首次公开发行股票并上市管理办法》（证监会令〔第 173 号〕）等法规，中国证券业协会（以下简称“协会”）《首次公开发行股票承销业务规范》（中证协发〔2018〕142 号，以下简称“《业务规范》”）、《首次公开发行股票配售细则》（中证协发〔2018〕142 号，以下简称“《配售细则》”）、《首次公开发行股票网下投资者管理细则》（中证协发〔2018〕142 号，以下简称“《投资者管理细则》”），深圳证券交易所（以下简称“深交所”）《深圳市场首次公开发行股票网上发行实施细则（2018 年修订）》（深证上〔2018〕279 号，以下简称“《网上发行实施细则》”）及《深圳市场首次公开发行股票网下发行实施细则（2020 年修订）》（深证上〔2020〕483 号，以下简称“《网下发行实施细则》”）等相关规定组织实施本次公开发行股票并拟在深交所主板上市。
本次初步询价和网下发行均通过深交所网下发行电子平台（以下简称“电子平台”）及中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司（以下简称“中国结算深圳分公司”）登记结算平台进行，请网下投资者认真阅读本公告。关于网下发行电子化的详细内容，请查阅深交所网站（http://www.szse.cn）公布的《网下发行实施细则》的相关规定。
敬请投资者重点关注本次发行流程、网上网下申购及缴款、弃购股份处理等环节，具体内容如下：
1、发行人和保荐人（主承销商）中国国际金融股份有限公司（以下简称“中
金公司”、“保荐人（主承销商）”）根据初步询价结果，综合考虑发行人基本面、所处行业、可比上市公司估值水平、市场情况、募集资金需求、承销风险等因素，协商确定本次发行的发行价格为人民币 3.96 元/股。
2、本次发行价格 3.96 元/股对应的市盈率为：
（1）50.69 倍（每股收益按照经会计师事务所遵照中国会计准则审核的扣除非经常性损益前后孰低的 2020 年归属于母公司净利润除以本次发行后的总股数计算）；
（2）45.62 倍（每股收益按照经会计师事务所遵照中国会计准则审核的扣除非经常性损益前后孰低的 2020 年归属于母公司净利润除以本次发行前的总股数计算）。
根据中国证监会《上市公司行业分类指引》（2012 年修订），发行人所在行
业为“铁路运输业”（分类代码为 G53）。截至 2021 年 8 月 3 日，中证指数有限
公司发布的 G“交通运输、仓储和邮政业”最近一个月平均静态市盈率为 21.78倍。
由于本次发行价格对应的 2020 年摊薄后市盈率高于中证指数有限公司发布的行业最近一个月平均静态市盈率，存在未来发行人估值水平向行业平均市盈率回归，股价下跌给新股投资者带来损失的风险。根据《关于加强新股发行监管的措施》（证监会公告[2014]4 号）等相关规定，发行人和保荐人（主承销商）将在网上申购前三周内在《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》和《证券日报》连续发布《中铁特货物流股份有限公司首次公开发行股票投资风险特别公告》（以
下简称“《投资风险特别公告》”），公告的时间分别为 2021 年 8 月 5 日、2021 年
8 月 12 日和 2021 年 8 月 19 日，后续发行时间安排将会递延，提请投资者关注。
原定于 2021 年 8 月 6 日进行的网上、网下申购将推迟至 2021 年 8 月 27 日，
并推迟刊登《中铁特货物流股份有限公司首次公开发行股票发行公告》（以下简
称“《发行公告》”）。原定于 2021 年 8 月 5 日举行的网上路演推迟至 2021 年 8
月 26 日。调整后的时间表如下：
日期 发行安排
2021 年 7 月 29 日 刊登《初步询价及推介公告》及《招股意向书摘
（周四） 要》
日期 发行安排
《招股意向书》等相关文件网上披露
网下投资者向保荐人（主承销商）提交核查材料
保荐人（主承销商）
2021 年 7 月 30 日 网下投资者向保荐人（主承销商）提交核查材料
（周五） 截止日（中午 12:00 截止）
2021 年 8 月 3 日 初步询价（通过深交所网下发行电子平台，初步
（周二） 询价时间为 9:30-15:00）
2020 年 8 月 4 日 确定发行价格，确定有效报价投资者及其有效申
（周三） 购数量
2021 年 8 月 5 日 刊登《初步询价结果及推迟发行公告》及《投资
（周四） 风险特别公告（第一次）》
2021 年 8 月 12 日 刊登《投资风险特别公告（第二次）》
（周四）
2021 年 8 月 19 日 刊登《投资风险特别公告（第三次）》
（周四）
T-2日
2021 年 8 月 25 日 刊登《网上路演公告》
（周三）
T-1日 刊登《发行公告》
2021 年 8 月 26 日
（周四） 网上路演
网下发行申购日（9:30-15:00）
T日 网上发行申购日（9:15-11:30，13:00-15:00）
2021 年 8 月 27 日
（周五） 网上申购配号
确定是否启动回拨机制及网上、网下最终发行量
T＋1日 刊登《网上申购情况及中签率公告》
2021 年 8 月 30 日 网上发行摇号抽签
（周一） 确定网下初步配售结果
T＋2日 刊登《网下初步配售结果公告》及《网上中签结
2021 年 8 月 31 日 果公告》
日期 发行安排
（周二） 网下认购资金缴款（认购资金到账时间截止时点
16:00）
网上中签投资者缴纳认购资金
T＋3日 保荐人（主承销商）根据网上网下资金到账情况
2021 年 9 月 1 日
（周三） 确定最终配售结果和包销金额保荐人（主承销商）
T＋4日
2021 年 9 月 2 日 刊登《发行结果公告》
（周四）
注（1）T日为本次发行申购日；
（2）如因深交所网下发行电子平台系统故障或非可控因素导致投资者无法正常使用其网下发行电子平台进行网下申购工作，请投资者及时与保荐人（主承销商）联系；
（3）上述日期为交易日，如遇重大突发事件影响发行，保荐人（主承销商）及发行人将及时公告，修改发行日程。
估值及投资风险提示
1、新股投资具有较大的市场风险，投资者需要充分了解新股投资风险，仔细研读发行人招股说明书中披露的风险，审慎参与本次发行的报价及投资。根据中国证监会《上市公司行业分类指引》（2012 年修订），发行人所在行业为“铁
路运输业”（分类代码为 G53），本次发行价格 3.96 元/股对应的发行人 2020 年扣
除非经常性损益前后孰低的净利润摊薄后市盈率为 50.69 倍，高于中证指数有限
公司于 2021 年 8 月 3 日发布的 G“交通运输、仓储和邮政业”最近一个月平均
静态市盈率 21.78 倍。
2、按本次发行价格 3.96 元/股和发行新股 444,444,444 股人民币普通股（A
股）计算的预计募集资金总额为 1,759,999,998.24 元，扣除发行人应承担的发行费用 32,087,576.14 元后，预计募集资金净额为 1,727,912,422.10 元，不超过招股意向书披露的发行人本次募投项目拟使用本次募集资金投资额 1,727,912,422.10元。
3、如果发行人本次募集资金运用不当或短期内业务不能同步增长，将对发行人的盈利水平造成不利影响，由此造成发行人估值水平下调、股价下跌，从而给投资者带来投资损失的风险。
重要提示
1、中铁特货物流股份有限公司首次公开发行不超过 444,444,444 股人民币普通股（A 股）（以下简称“本次发行”）的申请已获中国证监会证监许可〔2021〕2488 号文核准。本次发行的保荐人（主承销商）为中国国际金融股份有限公司。发行人的股票简称为“中铁特货”，股票代码为“001213”，该代码同时适用于本次发行的初步询价、网下发行及网上发行。发行人拟在深交所主板上市。
2、本次发行采用网下向符合条件的投资者询价配售（以下简称“网下发行”）和网上向持有深圳市场非限售 A 股股份和非限售存托凭证市值的社会公众投资者定价发行（以下简称“网上发行”）相结合的方式进行。发行人和保荐人（主承销商）将通过网下初步询价直接确定发行价格。初步询价及网下发行由保荐人（主承销商）负责组织，通过深交所网下发行电子平台实施；网上发行通过深交所交易系统实施。
3、本次拟公开发行股票数量为 444,444,444 股，发行股数占公司本次发行后总股本的比例为 10.00%，全部为公开发行新股，不设老股转让。本次发行后公司总股本为 4,444,444,444 股。网下初始发行数量为 311,111,444 股，占本次发行总量的 70.00%；网上初始发行数量为 133,333,000 股，占本次发行总量的 30.00%。最终网下、网上发行数量将根据网上网下回拨情况确定。
4、本次发行的初步询价工作已于 2021 年 8 月 3 日完成。共有 3,685 家网下
投资者管理的 14,182 个配售对象在规定的时间内通过深交所网下发行电子平台参与了初步询价，拟申购数量总和为 21,170,260 万股。发行人和保荐人（主承销商）综合考虑报价和拟申购数量、发行人基本面、所处行业、可比上市公司估值水平、市场情况、募集资金需求、承销风险等因素，协商确定本次发行的发行价格为人民币 3.96 元/股。此发行价格对应的市盈率为：
（1）50.69 倍（每股收益按照经会计师事务所遵照中国会计准则审核的扣除非经常性损益前后孰低的 2020
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