证券代码：000725 证券简称：京东方A 公告编号：2017-036
证券代码：200725 证券简称：京东方B 公告编号：2017-036
京东方科技集团股份有限公司
关于收购SES-imagotag股份的公告
本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。
根据京东方科技集团股份有限公司（以下简称“公司”）的软硬融合、应用整合和服务化转型的整体发展战略，智慧系统事业群所属的智慧零售业务致力于提供“硬件产品+软件平台+场景应用”的整体解决方案，搭建零售行业的物联网平台。
法国上市公司SES-imagotagSA（以下简称“SES”或“标的公司”）
是全球领先的零售数字化解决方案提供商，其在零售物联网领域的市场和软硬融合的技术能力，与公司的战略高度契合。
公司拟通过收购SES 50.01%以上的股份且实现对SES合并财务报
表，实现双方优势互补，致力于成为零售物联网解决方案全球领导者。
一、交易概述
公司拟通过全资子公司京东方光电控股有限公司（以下简称
“BOEOH”）向其全资子公司京东方科技(香港)有限公司（BOE
Technology(HK) Limited，以下简称“BOETHK”）增资，由 BOETHK与
SES 管理层和/或其指定投资平台共同出资设立合资公司（以下简称
“SPV”），由上述SPV以不超过每股30欧元的价格收购SES 50.01%以
上的股份且实现对SES合并财务报表。
定价依据：本次交易标的公司 SES 在法国泛欧证券交易所上市，
本次交易价格是公司在综合考虑并全面评估标的公司的资产状况、盈利前景、品牌、市场竞争力、协同效应等因素的基础上，参考标的公司近期的股票交易价格而确定的。
资金来源：SPV全部注册资金，不足部分通过境外融资和/或股东
借款等方式解决。
投资进度安排：公司已完成相关法务、财务尽职调查，由 SPV先
通过大宗交易收购SES股东 50.01%以上股份的方式实现合并SES财务
报表的交易目的，预计在2017年第三季度完成收购50.01%以上股份的
大宗交易交割；根据法国相关法律法规规定，上述大宗交易将触发全面要约收购义务，届时公司将向 SES 除通过大宗交易转让股份之外的股东发出全面收购要约。在全面要约收购阶段，若法国金融管理局（AMF）最终核定的要约收购公允价格不超过每股30欧元，且SES所有股东同意出售股份，预计SPV将支付不超过4.11亿欧元的交易对价。二、标的公司基本情况
SES-imagotag SA 是电子货架标签和数字标牌领域的全球领先供
应商，其解决方案由显示终端（电子货架标签）、店内通讯设施和软件平台构成，该电子货架标签是一种放置在货架上、可替代传统纸质价格标签的电子显示装置，每一个电子货架标签通过有线或者无线网络与商场后台数据库相连，并将更新的商品价格通过电子货架标签显示出来。电子货架标签成功地将价格管理纳入了计算机程序，摆脱了手动更换价格标签的状况，实现了收银台与货架之间的价格一致性。SES的解决方案已在全球超过50个国家、100家零售品牌、1.2万家门店得到应用，电子标签累计安装量约1.5亿个。以下为SES公司基本情况：
1、公司名称：SES-imagotag SA
2、成立日期：1992年
3、已发行股本：发行在外并经全部稀释后的股数为 13,668,671
股，每股面值2欧元
4、注册地址：55 Place Nelson Mandela 92000 Nanterre
5、上市地点：法国巴黎泛欧证券交易所
6、上市时间：2006年
7、首席执行官及董事会主席：Mr. Thierry Gadou
8、股权结构（根据发行在外并经全部稀释后的股本、期权等计算，截至2017年3月底）：
序号 股份类型/股东 股份数量（股） 持股比例
1 （一）已发行流通的普通股 12,978,198 94.95%
2 ChequersCapital 2,347,502 17.17%
3 TikehauCapitalPartners 1,823,411 13.34%
4 SycomoreAsset Management 938,143 6.86%
5 PechelIndustriesIII 782,498 5.72%
6 PhisonCapital 624,309 4.57%
7 其他流通股股份 6,462,335 47.27%
8 （二）管理层激励计划 690,473 5.05%
9 合计 13,668,671 100.00%
注：以上数据尾差为四舍五入所致。
9、财务状况
单位：千欧元
项目 2015年12月31日 2016年12月31日
总资产 166,866 202,864
总负债 54,779 77,491
净资产 112,087 125,373
项目 2015年1月-12月 2016年1月-12月
营业收入 111,236 176,924
净利润 1,296 4,609
注：以上财务数据已经审计。
三、投资主体基本情况
基于双方共同的发展愿景，公司拟通过全资公司BOETHK与SES管
理层和/或其指定投资平台共同出资设立合资公司SPV，实施上述股权
收购。
（一）SPV基本情况：
1、注册地：香港
2、注册资本：不超过2.5亿欧元的等值美元
3、资金来源：BOETHK以现金出资不超过2亿欧元的等值美元，持
股比例不低于70%；剩余部分由SES管理层和/或其指定投资平台负责
筹集。
（二）BOETHK基本情况：
1、公司名称：京东方科技（香港）有限公司
2、注册地址：香港中环康乐广场一号怡和大厦四十楼
3、成立日期：2010年11月23日
4、注册资本：5,804.9万美元
5、股权结构：京东方光电控股有限公司持有100%股权
6、财务状况：
单位：千美元
项目 2016年12月31日 2017年4月30日
总资产 2,057,034 2,467,720
总负债 1,993,476 2,405,652
净资产 63,558 62,067
项目 2016年1-12月 2017年1-4月
营业收入 4,782,345 2,434,558
净利润 2,581 -1,535
注：2016年数据已经审计，2017年1-4月数据未经审计。
（三）BOEOH基本情况：
1、公司名称：京东方光电控股有限公司
2、注册资本：6,860万美元
3、成立日期：2003年1月7日
4、注册地址：英属维尔京群岛
5、股权结构：公司持有100%股权
6、财务状况：
单位：千美元
项目 2016年12月31日 2017年4月30日
总资产 69,276 119,459
总负债 21,945 71,945
净资产 47,331 47,514
项目 2016年1月-12月
