浙江长华汽车零部件股份有限公司
与
东吴证券股份有限公司
《关于请做好长华股份非公开发行股票发
审委会议准备工作的函》的回复
保荐人（主承销商）
（苏州工业园区星阳街 5 号）
二〇二一年十一月
浙江长华汽车零部件股份有限公司与东吴证券股份有限公司《关于请做好长华股份非公开发行股票发审
委会议准备工作的函》的回复
中国证券监督管理委员会：
根据贵会于 2021 年 11 月 4 日下发的《关于请做好长华股份非公开发行股票
发审委会议准备工作的函》（以下简称“告知函”），浙江长华汽车零部件股份有限公司（以下简称“长华股份”、“公司”、“发行人”或“申请人”）与保荐机构东吴证券股份有限公司（以下简称“保荐机构”）、立信会计师事务所（特殊普通合伙）（以下简称“申报会计师”）等中介机构对告知函所涉及问题进行了逐项核查和落实，现将有关意见回复情况逐一报告如下，请予审核。如无特别说明，本回复中所涉及的简称或释义与尽职调查报告中相同。
问题 1、关于募投项目。根据申请材料，本次募投项目包括轻量化汽车铝部件智能化生产基地项目等。请发行人进一步说明：（1）轻量化汽车铝部件智能化生产基地项目与发行人现有业务的区别与联系；（2）实施轻量化汽车铝部件智能化生产基地项目的人员储备、技术准备、市场前景以及新增产能的消化措施；（3）轻量化汽车铝部件智能化生产基地项目等募投项目的相关风险是否披露充分。请保荐机构说明核查依据、方法、过程，并发表明确核查意见。
回复：
一、发行人说明
（一）轻量化汽车铝部件智能化生产基地项目与发行人现有业务的区别与联系
1、轻量化汽车铝部件智能化生产基地项目与发行人现有业务的区别
“轻量化汽车铝部件智能化生产基地项目”主要生产铝制结构件，与公司现有冲焊件产品在用途方面具有一定相似性，但两者在产品材质、生产工艺、主要设备等方面均存在差异：
产品类型 产品材质 生产工艺 主要设备
现有冲焊件产品 以钢制为主 经过冲压、焊接工序生产出的各类汽车单 冲压生产线、全自
件或总成件 动落料线等
通过铸造方法获得的铝制金属件，是以熔
本募投项目产品 以铝制为主 融状态的铝，通过浇注压射、吸入或其他 压铸机、熔炉、淬
方法注入模具内，经冷却形成所需要形状 火炉等
的结构件
2、轻量化汽车铝部件智能化生产基地项目与发行人现有业务的联系
从业务关联性来看，该项目围绕公司现有主营业务进行，项目生产的铝制结构件与公司冲焊件产品具有相似用途，均主要用作车身结构件。该项目是对公司现有钢制冲焊件业务的结构性补充。
从技术关联度来看，公司在汽车金属零部件领域积累了丰富的技术储备和开发经验。该项目所涉及的技术工艺，部分依托于公司既有的成熟技术，且公司良好的技术研发机制，是该项目顺利实施的坚实基础。公司可充分利用现有研发团
队资源，进行经验与知识转化，保障项目产品工序流程及相关技术标准设置的科学性与合理性。
从市场角度来看，该项目生产的铝制结构件仍主要供应于整车制造商，与公司现有市场客户群体基本一致，并且能满足下游客户对于车身轻量化的制造需求，项目建设完成后，公司产品结构与市场需求的联动性将进一步增强。
（二）实施轻量化汽车铝部件智能化生产基地项目的人员储备、技术准备、市场前景以及新增产能的消化措施
1、公司拥有实施该募投项目的人员储备和技术准备
人员储备方面，公司针对该募投项目，对人才进行了提前招聘和储备。目前，公司已确定了包括项目实施总监、专业模具工程师、设备和工艺工程师，品质主管在内的主要骨干人员，基本完成了项目人员架构的搭建。此外，公司在自动化生产加工领域积累了深厚的实践经验，能够快速排查并解决各个环节可能遇到的问题，从而降低生产过程中的试错成本，有效提高生产效率，进而保证了该项目产品的品质稳定性。
技术准备方面，依托汽车金属零部件领域的核心技术，公司在传统铝制品生产工艺基础上，开发出自动化程度更高的铝制品生产线，使得包括投料、搅拌、运输、切边、冷却加工、入库在内多项工序实现了高效自动化作业。同时，生产过程中的废料收集和品质管控也提升了自动化水平，改善了传统铝制品生产过程中人力投入较大、品质不稳定、废料率高等问题，未来将有效提高该募投项目产品质量以及成本控制水平。
2、轻量化汽车铝部件智能化生产基地项目的市场前景
在全球积极推动“碳达峰”、“碳中和”的背景下，随着汽车节能减排要求的日益提高和汽车新能源化的加速发展，汽车轻量化已经成为世界汽车发展的潮流与趋势，也是世界各国汽车制造商最新核心竞争力的体现。
根据 TheAluminumAssociation 统计，汽油乘用车减重 10%可以减少 3.3%的
油耗，减重 15%可以减少 5%的油耗，对于柴油乘用车分别相应减少 3.9%和 5.9%的油耗。
比）则较高，在同一样载荷条件下选用铝部件能够显著减轻零部件重量。近几年来，各大整车厂加速研究并使用铝部件替代传统钢结构件，如汽车发动机缸体、缸盖、变速箱壳体、轮毂、底盘件、车身件等均已开始应用铝合金铸件。
综上，零部件轻量化是未来行业发展趋势之一，该项目产品的市场前景广阔。
3、新增产能的消化措施
出于对汽车安全性的特殊要求和整车厂对生产稳定性的要求，主要品牌整车厂对汽车零部件供应商设有严格的准入限制，且这种合作关系一经确定会保持稳定。因此，长期稳定且优质的客户资源是汽车零部件企业稳定发展的坚实保证。
经过多年的发展，公司已与东风本田、一汽大众、上汽通用、广汽本田、日产中国、东风日产、上汽大众、广汽三菱、天津丰田、广汽丰田、长安福特等国内主要合资品牌以及长城汽车、吉利汽车、上汽集团、奇瑞汽车、江铃汽车等自主品牌建立了稳定的合作关系。同时，公司积极持续的开拓新能源汽车市场，并已取得一定成效：公司与传统车企中新能源汽车销量位居前十的五家企业以及造车新势力企业位居前五的三家企业开展了业务合作。
在铝部件市场推广方面，公司已经取得东风本田和广汽本田定点通知，为其
合计 8 款车型提供钢铝制副车架总成。目前，2 款车型已在量产中，其余 6 款车
型预计在 2022 年和 2023 年量产。
公司自成立以来，已为各类整车厂提供数千种紧固件和冲焊件产品，并凭借完善的售前、售中、售后服务体系增强了客户黏性。广泛的客户资源，是新增产能消化的重要基础。本募投项目建成后，将新增 60 万件/年汽车铝部件产能。相较于 2020 年公司 1.12 亿件的冲焊件销量，该项目的扩产规模较小；同时考虑到传统车企和造车新势力对于铝制零部件的需求状况，本项目新增产能预计将得到有效消化。
（三）轻量化汽车铝部件智能化生产基地项目等募投项目的相关风险是否披露充分
公司已在非公开发行预案“第三节 董事会关于本次发行对公司影响的讨论
与分析”之“六、本次股票发行相关的风险说明”部分进行了风险提示：
“（六）募集资金投资项目的风险
本次募集资金投资项目实施后，公司将新增 9.25 亿件/年的紧固件产能、
5,100 万件/年的冲焊件产能，60 万件/年的铝制零部件产能，同时首次公开发行时的募投项目“汽车冲焊件（武汉）生产基地建设项目”也即将投产，预计将新增 9,431 万件/年的冲焊件产能。此外，轻量化汽车铝部件智能化生产基地项目生产的铝制零部件为公司新产品。虽然公司已着手布局新能源汽车零部件市场，并已与多家新能源汽车企业开展业务合作，但铝制零部件未来的市场推广和新客户产品验证等方面仍存在一定不确定性。
公司已对上述募集资金投资项目进行了深入、细致的可行性论证，但如果未来下游汽车行业出现重大不利变化，募集资金投资项目的新增产能将面临市场开拓的风险，从而导致上述产品的销售无法达到预期的目标。
募集资金投资项目建成投产后，公司每年将增加固定资产折旧费用，如果募集资金投资项目不能如期顺利达产，或者达产后相关产品市场环境发生重大不利变化，公司将面临无法实现预期收益的风险。”
二、保荐机构核查情况
（一）核查依据、方法和过程
1、保荐机构复核了发行人编制的轻量化汽车铝部件智能化生产基地项目可行性研究报告，了解该募投项目的具体产品用途、所需原材料种类、生产工艺流程、设备构成等内容；通过发行人招股说明书、年度报告等文件，了解发行人现有业务情况，并与该募投项目进行对比分析。
2、保荐机构通过访谈相关管理人员方式，了解轻量化汽车铝部件智能化生产基地项目与公司现有业务的区别和联系，以及该项目的人员储备、技术准备、产品市场前景、产能消化措施等。
3、保荐机构通过核查发行人关于本次非公开发行股票预案，核查发行人是否已充分披露本次募投项目相关风险。
（二）核查意见
经核查，保荐机构认为：
1、发行人关于轻量化汽车铝部件智能化生产基地项目与现有业务的区别和联系，以及项目人员储备、技术准备、市场前景和新增产能消化措施的分析说明具有合理性。
2、轻量化汽车铝部件智能化生产基地项目等募投项目的相关风险已披露充分。
问题 2、关于预付模具款。报告期各期末，发行人其他非流动资产中预付模
具款余额分别为 3,594.20 万元、5,049.69 万元、4,017.45 万元和 5,697.69 万元。
请发行人说明并披露：（1）报告期内模具的运用情况，以及相关财务核算及合规性；（2）报告期内预付模具款的账龄结构，以及大额预付模具款的具体情况，包括但不限于相关合同、支付时点、对象、结转时点、转出科目等；（3）本次募投项目资本化支出中是否包含模具相关支出，发行人对模具支出的财务处理是否保持一致性。请保荐机构和发行人会计师核查上述事项并发表明确意见，请保荐机构说明尽调报告中重大合同调查是否全面。
回复：
一、发行人说明
（一）报告期内模具的运用情况，以及相关财务核算及合规性
1、模具的运用情况
公司模具按适用产品可分类为冲焊件类模具和紧固件类模具：
紧固件类模具系在冷镦机上使坯料切断、预成形、成形为冷成形件的模具，单位价值小，数量较多，产品量产期间更换频率较高，使用寿命短。
冲焊件类模具系在冷冲压加工工艺中，用于将材料加工成零件的模具，与所生产产品存在一对一对应关系，具有价值高、使用频率高的特点，该种类模具的设计使用寿命通常覆盖对应产品的整个产销周期。
2、模具的财务核算方式及合规性
公司模具按所有权分类为权属归公司的模具、权属归客户的模具。两类模具的财务核算方式分别如下：
（1）权属归客户所有模具的会计核算方式
对于权属归客户所有的模具，公司在入库时计入存货-库存商品科目核算，销售给客户时确认销售收入同时结转模具成本。
（2）所有权归属公司的模具的会计核算方式
①紧固件类模具
由于该类模具使用周期短，价值较低，属于低值易耗品类。入库时计入原材料科目，领用时一次性计入成本费用；
②冲焊件类模具
由于该类模具使用周期较长，价值相对较高，入库时计入原材料科目，领用时根据以下具体情况并结合模具摊销政策进行会计处理。
分类标准（
查看PDF原文
