601368 沪市 绿城水务

公司代码：601368                                                公司简称：绿城水务
              广西绿城水务股份有限公司

                  2020 年年度报告摘要

一 重要提示
1  本年度报告摘要来自年度报告全文，为全面了解本公司的经营成果、财务状况及未来发展规
  划，投资者应当到上海证券交易所网站等中国证监会指定媒体上仔细阅读年度报告全文。
2  本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，
  不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。
3  公司全体董事出席董事会会议。
4  致同会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。
5  经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案

  2021 年 4 月 19 日，公司召开第四届董事会第二十一次会议审议通过了公司 2020 年度利润分
配预案，拟以实施权益分派股权登记日登记的总股本为基数分配利润。本次利润分配、公积金转
增股本方案如下：公司拟向全体股东每 10 股派发现金红利 0.91 元（含税）。截至 2020 年 12 月
31 日，公司总股本 882,973,077 股，以此计算合计拟派发现金红利 80,350,551.00 元（含税）。
本年度不实行资本公积金转增股本。在批准 2020 年度利润分配预案的董事会召开日后至实施权益分派的股权登记日前，公司总股本发生变动的，拟维持每股分配比例不变，相应调整分配总额。本议案尚需提交公司股东大会审议。
二 公司基本情况
1  公司简介

                                  公司股票简况

    股票种类    股票上市交易所    股票简称        股票代码    变更前股票简称

A股            上海证券交易所  绿城水务        601368          无

  联系人和联系方式                董事会秘书                  证券事务代表

        姓名          许雪菁                            黄红

      办公地址        广西南宁市青秀区桂雅路13号        广西南宁市青秀区桂雅路
                                                          13号

        电话          0771-4851348                      0771-4851348

      电子信箱        crystal@gxlcwater.com              crystal@gxlcwater.com

2  报告期公司主要业务简介

  (一)报告期内公司所从事的主要业务、经营模式

  1、主要业务


  公司主要从事自来水生产供应及污水处理业务，在特许经营区域范围内负责供水和污水处理设施的投资建设（不包括雨水排放设施）、运营管理及维护。其中，根据南宁市政府授予的特许经营权，公司在南宁市中心城区（包括各城区、南宁国家高新技术产业开发区、南宁经济技术开发区、南宁青秀山风景名胜旅游区、南宁市相思湖新区及中国-东盟经济园区）提供供水与污水处理一体化服务，即在从事供水业务的同时也开展污水处理业务；根据南宁市下辖四县一区（宾阳县、横县、马山县、上林县及武鸣区）政府授予的污水处理特许经营权，公司在南宁市下辖四县一区建成区域开展污水处理业务；2019 年 7 月，公司完成了对南宁市武鸣供水有限责任公司（以下简称“武鸣供水公司”）的收购工作，武鸣区纳入公司的供水业务范围。

  （1）供水业务：公司生产的自来水通过供水管网输送并销售予用户，自来水用户包括城市居民用户、工商业用户及其他用户。报告期内，公司在南宁市中心城区及武鸣区开展供水业务，下属 8 个自来水生产单位，分别为陈村水厂、三津水厂、河南水厂、中尧水厂、西郊水厂、凌铁水厂、东盟分公司、武鸣供水公司，设计供水能力为 177 万立方米/日。

  （2）污水处理业务：公司通过污水管网收集污水并输送至污水处理厂进行集中处理，然后将符合国家排放标准的尾水排放至自然水体。报告期内，公司在南宁市中心城区及南宁市下辖四县一区建成区域开展污水处理业务，下属 13 个污水处理单位，分别为江南污水处理厂、埌东污水处理厂、三塘污水处理厂、五象污水处理厂、物流园污水处理厂、朝阳溪污水处理厂、那平江污水处理厂、茅桥水质净化厂以及武鸣污水处理分公司、宾阳县污水处理分公司、横县污水处理分公司、上林县污水处理分公司、马山县污水处理分公司，设计污水处理能力合计为 167.2 万立方米/日（其中，物流园污水处理厂、朝阳溪污水处理厂、那平江污水处理厂、茅桥水质净化厂、五象污水处理厂水质提标及一期扩建工程合计污水处理能力为 37 万立方米/日，目前正在通水试运行，尚未正式投产）。

  （3）工程施工业务：公司下属全资子公司—南宁水建的主营业务为水务工程项目的施工业务，与供水和污水处理业务相比，南宁水建的水务工程施工业务对公司的收入和利润贡献占比较低。
  报告期内，公司的主营业务未发生重大变化。

  2、经营模式

  自公司设立以来，即通过特许经营模式投资建设并运营管理供水及污水处理设施，开展供水和污水处理业务。在南宁市城区及下辖武鸣区，公司实行一体化运营供水与污水处理业务，根据政府核准的供水价格和污水处理费价格一并向用水户收取供水费和代征污水处理费，收取的供水费和代征的污水处理费以用户端安装的水表所计量的用户使用自来水量（即公司售水量）计算代征的污水处理费需足额上缴当地财政局。公司在南宁市城区及南宁市下辖四县一区的污水处理业务收入则通过向当地政府收取污水处理服务费的方式实现，当地政府按结算污水处理量和污水处理服务费价格标准，按月向公司计付污水处理服务费。

  （二）行业发展状况及公司所处行业地位

  1.行业发展阶段

  供水方面，从用水普及率来看，2010 年-2019 年期间，我国城市用水普及率保持小幅增长；从固定资产投资来看，2010 年-2019 年期间，我国供水领域的固定资产投资保持相对稳定，供水行业整体处于成熟期。污水处理方面，从污水处理率来看，近年来，我国城市污水处理率增幅比较明显；从固定资产投资规模来看，2010 年-2019 年期间，我国污水处理领域固定资产投资规模
持续增长，自 2015 年后，与供水领域的固定资产投资规模差距逐年拉大，随着污水处理领域固定资产的持续投入，我国污水处理能力将进一步释放，我国污水处理行业将进入快速发展时期。
                      图 1 2010-2019 年城市用水普及率、污水处理率

                            （数据来源：2010-2019 年《城乡建设统计年鉴》）

                      图 2 2010 年-2019 年城市供水污水固定资产投资

                            （数据来源：2010-2019 年《城乡建设统计年鉴》）

  此外，在财政部、住建部、国家发改委等各部委发布的《关于政府参与的污水、垃圾处理项目全面实施 PPP 模式的通知》、《关于印发城镇污水处理提质增效三年行动方案（2019－2021 年）的通知》、《关于推进农村生活污水治理的指导意见》、《城镇生活污水处理设施补短板强弱项实施方案》等政策的推动下，乡镇农村污水处理业务日渐繁荣，成为水务企业竞相争夺的市场。

  2.行业周期性特点

  在水务行业，供水总量和污水处理总量是衡量行业发展的主要指标，它不仅是水务行业投资规模的结果反映，也直接决定了水务行业的收入，并间接影响水务行业的利润。通过分析水务行
业的供水总量和污水处理总量的规模和增速发现，水务行业的供水总量和污水处理总量的规模整体呈现增长趋势，增速方面，2010 年-2019 年期间的最高同比变动率未超过 7%，整体稳定在一定区间。整体看，水务行业整体周期性不明显，属于弱周期行业。

                    图 3 2010-2019 年供水和污水处理总量及同比变动率

                            （数据来源：2010-2019 年《城乡建设统计年鉴》）

  3.行业集中度相对较低的特点

  当前，行业内的水务企业以国有地方水务企业最为普遍，受历史沿革和管网难以跨区域铺设的影响，导致水务行业呈现自然垄断、集中度相对较低的特征。近年来，行业内规模较大、资金实力雄厚的企业大多通过异地投资新项目、收购、兼并等方式拓展市场，逐渐突破区域经营的限制，提升企业影响力和竞争力，行业竞争愈加激烈，使得行业集中度进一步提高。

  4.公司所处行业地位

  公司属区域性水务企业，其主营业务为自来水的生产和销售、生活污水处理、给排水设施的建设及运营等业务。公司通过特许经营的方式取得了南宁市政府授予的南宁市城市供水、污水处理特许经营权以及南宁市下辖四县一区政府授予的污水处理特许经营权，特许经营期限均为 30
年。报告期内，公司拥有 8 个供水单位，13 个污水处理单位，设计生产能力合计 344.2 万立方米/
日（其中，物流园污水处理厂、朝阳溪污水处理厂、那平江污水处理厂、茅桥水质净化厂、五象污水处理厂水质提标及一期扩建工程合计污水处理能力为 37 万立方米/日，目前正在通水试运行，尚未正式投产）。公司通过多年的发展，积累了丰富的水务运营及工程设施建设的经验，公司规模居于广西同行业首位，其供水和污水处理业务在南宁市占有绝对市场地位。
3  公司主要会计数据和财务指标
3.1 近 3 年的主要会计数据和财务指标

                                                            单位：元 币种：人民币

                    2020年            2019年        本年比上年        2018年

                                                      增减(%)


总资产        15,127,468,557.46  12,611,835,146.65          19.95  9,387,440,601.28

营业收入      1,543,083,503.21  1,522,972,728.46          1.32  1,373,082,492.52

归属于上市公    247,790,458.82    262,555,542.32          -5.62    281,106,966.51

司股东的净利
润

归属于上市公    216,061,404.34    244,405,103.19        -11.60    272,047,845.18

司股东的扣除
非经常性损益
的净利润

归属于上市公  4,364,776,212.05  4,196,453,330.16          4.01  3,260,427,859.70

司股东的净资
产

经营活动产生    732,956,265.12    669,834,146.09          9.42  1,181,156,820.26

的现金流量净
额

基本每股收益            0.2806            0.3294        -14.81          0.3820

（元／股）
稀释每股收益
（元／股）

加权平均净资