渤海汽车系统股份有限公司
关于子公司投资建设高端大功率活塞项目及
累计对外投资的公告
本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。
重要内容提示：
投资项目名称：滨州渤海活塞有限公司高端大功率活塞项目；
投资金额：共计 19,317.47 万元；
本次投资事项不构成关联交易，不构成重大资产重组情形。本次投资事
项已经公司第八届董事会第十八次会议审议通过，无需提交公司股东大会审 议。
相关风险提示：
1、市场风险：项目未来受宏观经济环境、行业周期、市场竞争变化等不确定性因素影响，项目存在投资效益不达预期的风险，公司将及时跟踪市场变化，结合市场情况和客户需求审慎投入。
2、原材料价格波动风险：本项目生产所需的主要原材料为锻钢坯、铝等大宗商品，原材料价格的波动将会对项目产品成本产生一定影响，进而增加公司的经营风险。
3、项目技术和质量风险：子公司滨州渤海活塞有限公司（以下简称“渤海活塞”）在活塞的技术研发、人才积累等方面有着先期的基础和优势，本项目拟采用的生产加工工艺和技术装备水平较高，且项目团队经验丰富，未来将积极跟进新机型开发，提高自主设计能力，完善数据库。
4、资金筹措风险：本项目投资金额较大，资金主要来源于自有资金，若后续投资资金未按时到位，项目存在不能按计划进度推进的风险。
5、该项目还需向政府有关主管部门办理项目备案、环评、能评、安评审批等前置审批工作，实施进度存在一定的不确定性。
一、对外投资概述
（一）对外投资的基本情况
为充分发挥公司在活塞领域的竞争优势，进一步优化产品结构，推进公司活塞产品向高端大功率产品转型升级，开发新的利润增长点，实现高质量发展，渤海汽车系统股份有限公司（以下简称“公司”）拟以全资子公司渤海活塞为实施主体，充分利用现有土地、厂房和配套设施投资“高端大功率活塞项目”，项目总投资额共计 19,317.47 万元。
（二）董事会审议情况
公司于 2023 年 8 月 30 日召开第八届董事会第十八次会议，会议审议通过了
《关于子公司渤海活塞高端大功率活塞项目建设投资方案的议案》，该议案在董事会审议权限内，无需提交公司股东大会审议。
（三）本次交易是否属于关联交易和重大资产重组
本次交易不属于关联交易，也不构成《上市公司重大资产重组管理办法》所规定的重大资产重组。
二、投资项目的基本情况
（一）项目名称：高端大功率活塞项目
（二）项目实施单位：滨州渤海活塞有限公司
（三）投资项目的主要内容：高端大功率活塞等产品用设备及辅助设施
（四）投资金额：项目计划总投资 19,317.47 万元，
（五）项目实施地点：山东省滨州市
（六）项目建设期：项目总建设期约 24 个月
（七）项目效益测算：本项目预计内部收益率为 16.5%，投资回收期 5.3 年
（八）本次项目投资的资金来源：自有资金
三、本次投资项目可行性和必要性分析
（一）锻钢活塞是未来发展趋势,市场空间大
随着国家排放法规越来越高，发动机技术水平不断提高，发动机在高强化、高可靠性、低的燃油经济性方面要求越来越高，重型发动机普遍采用锻钢结构活塞。渤海活塞从 2004 年开始研发锻钢活塞，目前已形成一整套完善的锻钢活塞研发流程和核心技术，同时拥有锻钢活塞激光焊、摩擦焊、钎焊、铰接组合及亚微米销孔加工技术企业。
渤海活塞持续优化产品结构升级，向高附加值产品转型,提升锻钢活塞产能，提升锻钢活塞占比，随着客户产品陆续增量及高端客户新品逐步获取，公司锻钢活塞业务将继续高速增长。
（二）高端大功率活塞产品应用领域广泛，有广阔发展前景
高端大功率活塞能够广泛应用于汽车、船舶、工程机械、发电机组等动力领域，具有广阔发展前景。
（三）保障客户订单需求，打造高端产品供货能力
渤海活塞获得了潍柴、玉柴、锡柴、三一重工、潍柴重机（船舶及发电机组活塞）、玉柴船电活塞等客户的产品定点，该投资项目将可以新增高端产品的产能，有效的保障产品的供货能力与市场竞争力。
（四）优化产品结构，促进新产品研发，改善盈利能力
高端大功率活塞具有单品口径大、加工技术难度高，产品附加值高等特点，投资该项目可以优化产品结构，布局高端活塞产品市场，渤海活塞以新产品研发为龙头，以模拟分析、实验验证为推手，新工艺新装备为保障，全力做好新产品研发工作，推动活塞产品的转型发展，改善盈利能力。
四、对外投资对上市公司的影响
子公司渤海活塞投资建设“高端大功率活塞项目”，一方面可以在大功率活
塞市场需求快速发展的背景下进一步完善公司的产品布局，搭建高端产品供货能力；另一方面有利于优化公司产品结构，改善并提升盈利能力。
本次投资项目符合公司的业务发展规划，对促进公司持续健康发展具有重要意义，本次项目的落实可以进一步完善公司高端活塞产品的布局、优化产品结构、提升公司的发展和盈利能力。不会对公司财务和经营状况产生重大不利影响，不存在损害公司以及股东利益的情形。
五、风险分析
（一）市场风险：项目未来受宏观经济环境、行业周期、市场竞争变化等不确定性因素影响，项目存在投资效益不达预期的风险，将及时跟踪市场变化，结合市场情况和客户需求审慎投入。
（二）原材料价格波动风险：本项目生产所需的主要原材料为铝、锻钢坯等大宗商品，原材料价格的波动将会对项目产品成本产生一定影响，进而增加公司的经营风险。
（三）项目技术和质量风险：渤海活塞在活塞的技术研发、人才积累等方面有着先期的基础和优势，本项目拟采用的生产加工工艺和技术装备水平较高，且项目团队经验丰富，未来将积极跟进新机型开发，提高自主设计能力，完善数据库。
（四）资金筹措风险：本项目投资金额较大，资金主要来源于自有资金，若后续投资资金未按时到位，项目存在不能按计划进度推进的风险。
（五）该项目还需向政府有关主管部门办理项目备案、环评审批等前置审批工作，项目能否实施、实施进度存在一定的不确定性。
六、前十二个月对外投资情况
过去 12 个月内，公司及合并报表范围内的所属企业合计累计对外投资金额
（含本次）已接近到公司最近一个会计年度经审计净资产的 10%。
截至本公告披露之日，前 12 个月投资具体情况如下：
序号 投资主体 投资项目 投资时间 持有比例 投资金额
（获批时间） （合计） （万元）
1 滨州渤海活塞 高端大功率活塞等 2023 年 8 月 30 100% 19,317.47
有限公司 建设项目 日
海纳川（滨州） 2022 年 10 月
2 轻量化汽车部 产能提升项目 25 日 100% 25,015.85
件有限公司
3 泰安启程车轮 技改项目 2023 年 5 月 8 100% 376.80
制造有限公司 日
4 泰安启程车轮 新模具开发项目 2023 年 5 月 8 100% 608.10
制造有限公司 日
合计 45,318.22
特此公告。
渤海汽车系统股份有限公司
董 事 会
2023 年 8 月 31 日
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