福建省莆田市秀屿区西许工业区 5—8 号
首次公开发行股票招股意向书
（ 封 卷 稿 ）
保荐人（ 主承销商）
内蒙古自治区呼和浩特市新城区东风路 111 号
福建众和股份有限公司 首次公开发行股票招股意向书
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福建众和股份有限公司
首次公开发行股票招股意向书
发 行 股 票 类 型：人民币普通股。
发 行 股 数：不超过 2,700 万股。
每 股 面 值：每股人民币 1.00 元。
预 计 发 行 日 期：2006 年 9 月 21 日。
拟上市证券交易所：深圳证券交易所。
发 行 后 总 股 本：10,800 万股（按发行 2,700 万股计）。
股份流通限制及自愿锁定的承诺：
1、股东许金和及其家族成员许建成、许木林（合并持股 5,420.77 万股）承诺：
自股票上市之日起三十六个月内，不转让或者委托他人管理其本次发行前已持有的发
行人股份，也不由发行人收购该部分股份。同时，许金和、许建成、许木林作为发行
人董事承诺：在承诺的限售期届满后，在其任职期间内每年转让的股份不超过其所持
有发行人股份总数的百分之二十五；离职后半年内，不转让其所持有的发行人股份。
2、股东莆田市华纶鞋业有限公司（持股 1,246.15 万股）、莆田市天宇房地产开
发有限公司（持股 810.00 万股）、莆田市精密模具有限公司（持股 623.08 万股）承
诺：自股票上市之日起十二个月内，不转让或者委托他人管理其本次发行前已持有的
发行人股份，也不由发行人收购该部分股份。承诺期限届满后，上述法人所持股份可
以上市流通和转让。
保荐人（主承销商）：恒泰证券有限责任公司。
招股意向书签署日期：2006 年 9 月 5 日。
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发行人声明
发行人及全体董事、监事、高级管理人员承诺招股意向书及其摘要不存在虚假记
载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律
责任。
公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证招股意向书及其摘要
中财务会计资料真实、完整。
中国证监会、其他政府机关对本次发行所做的任何决定或意见，均不表明其对发
行人股票的价值或投资者的收益作出实质性判断或保证。任何与之相反的声明均属虚
假不实陈述。
根据《证券法》的规定，股票依法发行后，发行人经营与收益的变化，由发行人
自行负责，由此变化引致的投资风险，由投资者自行负责。
投资者若对本招股意向书及其摘要存在任何疑问，应咨询自己的股票经纪人、律
师、会计师或其他专业顾问。
本招股意向书的所有内容，均构成招股说明书不可撤销的组成部分，与招股说明
书具有同等法律效力。
招股意向书全文同时登载于巨潮资讯网（ www.cninfo.com.cn）和恒泰证券网
（www.cnht.com.cn）。投资者在做出认购决定之前，应仔细阅读招股意向书全文，并
以其作为投资决策的依据。
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重大事项提示
一、 本次发行前总股本 8,100 万股， 本次拟发行不超过 2,700 万股人民币普通股，
发行后总股本为 10,800 万股（按发行 2,700 万股计）。上述股份全部为流通股，其中：
股东许金和及其家族成员许建成、许木林（合并持股 5,420.77 万股）承诺：自股票
上市之日起三十六个月内，不转让或者委托他人管理其本次发行前已持有的发行人股
份，也不由发行人收购该部分股份。同时，许金和、许建成、许木林作为发行人董事
承诺：在承诺的限售期届满后，在其任职期间内每年转让的股份不超过其所持有发行
人股份总数的百分之二十五；离职后半年内，不转让其所持有的发行人股份。
股东莆田市华纶鞋业有限公司（持股 1,246.15 万股）、莆田市天宇房地产开发有
限公司（持股 810 万股）、莆田市精密模具有限公司（持股 623.08 万股）承诺：自股
票上市之日起十二个月内，不转让或者委托他人管理其本次发行前已持有的发行人股
份，也不由发行人收购该部分股份。承诺期限届满后，上述法人所持股份可以上市流
通和转让。
二、 截至 2005 年 12 月 31 日， 发行人可供股东分配的利润为 102,723,229.75 元。
根据发行人 2005 年度股东大会决议，按每股 0.4 元（含税）向本次发行前的老股东
派发现金股利，共计分配 32,400,000 元，该利润分配计划已于本次发行前实施完毕。
截至 2006 年 6 月 30 日发行人滚存的未分配利润为 94,630,453.05 元。若 2006
年本次股票发行成功，则以上截至 2006 年 6 月 30 日的滚存未分配利润及 2006 年 7
月 1 日起至发行前实现的可供分配利润由新老股东按发行后的持股比例共享。
三、 本公司是经福建省民政厅审核确认的福利企业， 持有福建省民政厅颁发的 《社
会福利企业证书》（福企证字第 35003000001 号）。依据财政部、国家税务总局、福建
省人民政府的有关政策，经莆田市民政局、莆田市国家税务局和莆田市地方税务局逐
年进行福利企业年检认定，并经莆田市国家税务局逐月审批和莆田市地方税务局、福
建省地税局逐年审批，享受“增值税先征后返、所得税全额免征”的税收优惠政策。
一旦国家变更或取消此优惠政策或公司不再符合福利企业条件，将会对公司未来的经
营业绩产生较大影响。
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四、公司股东许金和、许木林与许建成为同一家族成员，本次发行前共持有本公
司 66.92%的股份，发行后仍持有本公司 50.19%的股份（按发行 2,700 万 A 股计），仍
处于绝对控股地位。本次发行后，上述股东仍可利用其控股地位，通过在公司股东大
会行使表决权对公司人事、经营、决策施加间接影响，因而存在大股东利用其控制地
位侵害中小股东利益的风险。
五、 本公司主导产品为中高档棉休闲服装面料， 目标市场定位于国际和国内的中、
高端客户，主动避开了业内低端产品的激烈市场竞争，保持较强的盈利能力和竞争优
势。由于我国拥有较为完整的纺织、织造、染整、服装产业链和相对低廉的生产成本、
人工成本，欧、美及日本等纺织业发达国家纷纷将其生产基地转移到我国，促使我国
印染行业的技术装备水平和产品档次迅速提高。同时，国家产业政策鼓励、支持国内
印染行业进行结构调整和产业升级。因此，随着国内、外纺织产业结构调整进程加快，
我国印染行业高端产品的市场竞争将日趋激烈，本公司主导产品中高档休闲服装面料
面临竞争加剧可能导致的市场风险。
六、本公司目前持有厦门华印 40％的股权，根据 2006 年 3 月 31 日公司与厦门来
尔富贸易有限责任公司（现持有厦门华印 60%的股权）签订的《 〈关于联合竞买厦门华
纶印染有限公司 100%国有股权的协议书〉的补充协议》约定，公司可于 2007 年 12
月 31 日前行使增持厦门华印 60%股权的选择权。行使选择权后，厦门华印将成为公司
的控股子公司，若不能有效整合、提升达到协同效应的目的，将会影响公司的经营业
绩甚至发生对外投资损失，因此存在一定的对外投资的风险。
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第一节 目录与释义
一、目 录
第一节 目录与释义 .......................................5
一、目 录.................................................... 5
二、释 义................................................... 10
第二节 概 览 ........................................13
一、发行人简介 ............................................... 13
二、控股股东及实际控制人简介 ................................. 13
三、发行人主要财务数据及财务指标 ............................. 14
四、本次发行情况 ............................................. 16
五、募集资金主要用途 ......................................... 16
六、未来发展战略 ............................................. 16
第三节 本次发行概况 ....................................18
一、本次发行的基本情况 ....................................... 18
二、本次发行有关机构的情况 ................................... 19
三、发行人与本次发行有关中介机构之间的关系 ................... 21
四、与本次发行上市有关的重要日期 ............................. 21
第四节 风险因素 ........................................22
一、政策风险 ................................................. 22
二、家族控制风险 ............................................. 23
三、募集资金投向的风险 ....................................... 24
四、对外投资的风险 ........................................... 24
五、经营风险 ................................................. 25
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六、财务风险 ................................................. 26
七、环保风险 ................................................. 27
八、核心技术失密的风险 ....................................... 27
九、国际市场贸易保护和贸易摩擦的风险 ......................... 27
十、其他风险 ................................................. 27
第五节 发行人基本情况 ..................................29
一、发行人基本情况 ........................................... 29
二、发行人历史沿革及经历的改制重组情况 ....................... 29
三、发行人主要股东、实际控制人及控股股东、实际控制人所控制的其他
企业 ......................................................... 35
四、发行人组织机构图 ......................................... 36
五、控股子公司 ...........................................
